2008 yılının ayı pazarı birçok yatırımcı için bir oyun değiştirici oldu. 2008'den önce, şaşırtıcı oranlarda bir piyasa düşüşü felsefi bir düşüncedir. Büyük Depresyon, bugün yaşayan birkaç insanın yaşamak için bile bulunduğu çok uzak bir olaydı - ve çoğu kişisel yatırım portföyleri üzerinde çok az veya hiç etkisinin olmadığı zaman çok gençti. (Hatırlayın ki, 401 (k) 1978 yılına kadar bile kullanılmamıştır, bu yüzden Büyük Depresyon bile ortalama yatırımcının emeklilik hayallerini raydan çıkarmak için çok az şey yaptı.) Şimdi 2008-2009'da bir borsa düşüşü yaşadık sadece on yıllık bir büyümeyi yok etmedi, aynı zamanda Wall Street'teki yüzünü de sonsuza dek değiştirdi, ne öğrendik? Burada en iyi derslere bakıyoruz. (Daha fazla bilgi için, Büyük Bunalımı Neden Etti? ve 5 Dersten Tekel Maliye Üzerine Ders Vermektedir ve Yatırım Yapmayı Öğretir )

. Risk Konuları Açıkçası, bir yatırım portföyünde alınan risk miktarı, önümüzdeki yıllarda dikkat çekici derecede daha fazla dikkat çekecektir. 2008'deki düşüş, bize hayat boyu gerçekleşen olayların oluşabileceğini öğretti. Ayrıca, çeşitlendirmenin sadece hisse senedi ve bağlardan daha fazlasını öğrendik. Stokların, tahvillerin, konutların ve emtiaların eşzamanlı olarak gerilemesi, "emin bahisler" olmadığının ve zamanların zorlaştığı zaman bir para yastığının günü kurtarabileceğinin hatırlatılmasıdır. Olumsuz düşünülmeden karın körü körüne çıkması, muhteşem bir başarısızlıkla sonuçlanan bir strateji.

Yatırımcıların ileriye dönük olması cazip olmayı öğrenmelidir. Sahip olduğunuz şeyleri korumak, daha fazla almaya çalışmak kadar önemlidir. Bir gözü risk altında tutmak ve diğeri büyümeye devam etmek hatırlamaya değer bir derstir.

2. Uzmanlar her şeyi bilmiyor Hisse senedi analizcileri, ekonomistler, fon yöneticileri, CEO'lar, muhasebe firmaları, endüstri düzenleyicileri, hükümet ve bir dizi başka akıllı insan da dahil olmak üzere uzmanlara çok güveniyoruz. Hepsi bizi hayal kırıklığına uğrattı. Birçoğu, bize, açgözlülük ve kişisel kâr adına kasıtlı olarak yanıltmak için yalan söylüyordu. Hatta indeks fonu sağlayıcıları bile bizden ayrılıyor ve paramızın% 38'ini kaybetme "ayrıcalığı" için bir ücret talep ediyor.

1990'ların sonunda Uzun Vadeli Sermaye Yönetiminin çöküşü, dahiyenin başarısız olduğunu gösterdi; ancak ders, herkes tarafından görüldü, ancak çok az kişi tarafından hissedildi. 2008'in çöküşü tam tersi oldu. Birçoğu gelip gelmediğini gördü ancak çoğunun geldiğini hissetti. Deneyimden bir şey öğrendiysek, kör güvenin kötü bir fikir olduğu ve uzmanların bile pazarı öngöremediği olmalıdır. (Daha fazla bilgi için, Büyük Koruma Fonu Arızalarını okuyun.)

3'ten büyük ->

3. Ortalamada Yaşamamıyorsunuz Pek çok 401 (k) kayıt grubunda yer alan varsayımsal örneklerde görülen gibi tahminler, her zaman sekiz yılda bir ortalama iki katına çıkarak yılda% 8'lik bir getiri gösteriyor gibi görünmektedir. .Bu güzel resimler, pazarların genellikle düz bir çizgide hareket etmediğini unutmayı kolaylaştırıyor. Bu projeksiyonların tamamı, yatırımcıların satın almalı ve tutmalı fikrine dayanıyor, ancak 2008, özellikle de emekliliğe yaklaşan yatırımcılar için bu stratejinin her zaman işe yaramayacağını gösteriyor.

Bir dahaki sefere piyasalardan bir dalış yapmaya başladıklarında, emeklilik başlangıcındaki insanlar, iş gücünü her an terk etme ihtimalini zayıflayan olasılıkların azalmasına dikkat etmelidir.

Ne yapmalı? Trenin geldiğini görürseniz, parkurlardan inin.

4. Anlamadığınızı Satın Almamalısınız Dünyayı yatırımcılara vaat eden kompleks ve egzotik ürünlerle dolu piyasa. Türev araçlar, özel yatırım araçları, ayarlanabilir faizli ipoteği ve diğer yeni fangled yatırımlar, ortalama yatırımcı için çok karmaşık olabilir; finansal hizmetler firmaları için büyük ücretler ve yatırımcılar için büyük kayıplar ortaya çıkmıştır. Anlamadığınız şeyleri, durgunluğun en büyük dersi olarak görülebilecek gerçek bir düşünce olarak satın almayın. (Bu egzotik araçlar hakkında daha fazla bilgi için bkz. Türevler Perakende Yatırımcılar İçin Güvenli Mi? )

. Geleceğinizi Vazgeçemiyorsunuz Çok fazla yatırımcı, "onu hazırla ve unut" planı üzerinde çalışıyor. Haftada iki kez yaptıkları 401 (k) planlarına bağlı kalırlar ve yıllar emekliye ayrıldıklarında sihirli umuduyla izin verirler. Bu planda 2008 ile 2018 yılları arasında her an emekli olmayı bekleyen herkes kaba bir uyanış içindi. Ayarlayın ve başarısız olduğunu unutun. Emeklilik yaklaşırken varlıkları otomatik olarak daha muhafazakar bir duruşa taşıması beklenen fonlar bile, yatırımcıların yapmaları beklenen işi yapmadı. Hareketli, ileriye yönelik, "dikkat edin", ayarlamaktan ve unutmaktan daha iyi bir mantra olabilir.

Alt satır
Yatırımlarınız iyi gidiyorsa ve iyi bir çalışma yapıyorsanız, riski ortadan kaldırmak için dengeleyiniz. Piyasalar dayanabildiğiniz kadar düştüyse, elinizden alıp dışarı çıkın. Risk toleransını bilmelisin ve mideye ne kadar çok zarar vereceğini biliyorsun. Sýnýrýnýza vurduđunuzda, "amca" a ağlamada hiçbir utanç yok. Paranız bu, yönetin. Yatırım yönetimini uzmanlara devretmiş olsanız bile, paranızı ne alıyor, işe alınan uzmanlarınızın ne yaptığını ve işler yoluna girmezse hangi amaca gideceğinizi anlamanız için kendinizi eğitin. (Daha fazla ipucu için, 7 Habersiz ve 8999 Piyasa Krizinden Kurtulmak için Öğrenilen 7 Ders)