Geliştirilmiş teknoloji ve yeni keşifler, madencilik ve arama şirketlerinin dünyadan daha büyük miktarlarda hammadde çıkarmasına, eskisinden daha hızlı ve verimli bir şekilde izin verdi. 2004-2008 yılları arasındaki petrol fiyatlarındaki artış, birçok isteksiz yatırımcının ilgisini çekti; ancak bazıları çalışma menfaatleri, sondaj ortaklıkları veya diğer yüksek riskli girişimlere nitelikli değillerdi ve telif hakları satın almak için gerekli sermayeye sahip değillerdi.

Doğal kaynak fonları, ekonominin büyük bir kesimini ve doğrudan katılım programlarından çok yatırımcılara karşı daha az riskle, çeşitlendirilmiş bir maruz kalma sağlar. Bu yazıda, bu fonların niteliği ve bileşimi ile uygun oldukları yatırımcı türü incelenecektir. (Bu konuyla ilgili daha fazla bilgi için Kişiselleştirilmiş Risk Toleransını kontrol edin.)

Doğal Kaynaklar Fonu Nedir?
Doğal kaynak fonları, her türlü hammadde çıkarımı, geliştirilmesi, rafine edilmesi ve işlenmesinde olan şirketlerin stoklarına yatırım yapan fonlardır. Her ne kadar bu öncelikli olarak enerji ve fosil yakıt şirketlerine ait olsa da, diğer cevherlerin yanı sıra kereste, ormancılık ve alternatif enerji kaynakları da içeriyor. Teknoloji, teçhizat ve diğer ilgili mal ve hizmetler sağlayan şirketler buraya da dahil edilebilir.

Bazen bu sektör, kendi sınıflandırmalarına sahip olsa bile değerli metalleri içerir. Doğal kaynak fonlarının büyük çoğunluğu da neredeyse sadece yurtiçinde ya da küresel olarak hisse senedi yatırım eğilimindedir. Bu fonların çoğu Morningstar stil kutusundaki büyüme kategorisine giriyor, ancak değer ve harmanlanmış fonlar da var. Bu parametreler dahilinde tüm piyasa değerleme serilerinin fonları mevcuttur. (Daha fazla bilgi için, Stil Yatırımlı Bir Model Portföy Oluştur 'ı kontrol edin.

Tarihsel Performans
Gayrimenkul fonlarında olduğu gibi, doğal kaynak fonları da kendi döngüsel yollarını takip etme eğilimindedir ve genel pazar ile nispeten düşük bir korelasyona sahiptir. Doğal kaynak fonlarının performansı, en çok araştırılan her türlü mineral veya yakıt mevduatının önemli bulgularından etkilenir. Bu sektör 2000'li yıllarda petrol fiyatlarındaki artış ve altın ve diğer metaller için artan fiyatlarla yükselişe geçti.

FundAlarm'a göre, doğal kaynak sektörü, 2008'de biten beş yıllık dönemde Morningstar'ın sekiz uzmanlık kategorisinin en iyi performans gösteren sektörü oldu. Temmuz ayında biten beş yıllık dönem için doğal kaynak sektörünün yıllık ortalama toplam getirisi. 31, 2008, bir kuyruklu% 27 idi.

Doğal Kaynak Fonu Avantaj ve Dezavantajları
Çoğu enerji analisti, 2004 yılının petrol ve gaz endüstrisinde uzun süreli büyüme dönemine girdiğini kabul etmektedir.Çin ve Pasifik Bölgesi'ndeki patlayıcı sanayi büyümesi, dünyanın birtakım görüşmelerde bulunmak zorunda kaldıkları petrol talebini artırdı. Talebin bu artışı, Suudi Arabistan'daki ve Ortadoğu'daki diğer bazı önemli petrol sahalarının tükenmesine yaklaştığı bir zamanda geliyor. Tarihsel olarak, dünya genelinde petrol talebi yaklaşık 10 yılda iki katına çıktı ve bu desende yavaşlama belirtileri görülüyor. En yoğun petrol: Sorunlar ve Olasılıklar 'ı kontrol edin.

Sondaj teknolojisindeki önemli gelişmeler, geleneksel sondajın çevresel etkisini de azalttı. Yeni sismik görüntüleme sensörleri, petrolün yerin altındaki yerini, sadece on yıl önce mümkün olandan daha hassas bir şekilde tespit edebilir. 1970'lerde, büyük çaplı sondaj girişimleri, başarılı olmak için yeryüzüne büyük deliklerin kazılmasını gerektirdi ancak aynı sonuca ulaşmak için aynı zemin miktarının küçük bir kısmı da rahatsız edilmelidir.

Kimler Doğal Kaynak Fonu'na Yatırım Yapmalıdır?
Ana akım pazarların dışında uzun vadeli büyüme arayan yatırımcılar doğal kaynak fonlarını düşünmelidirler. Bu sektörde profesyonel yönetim ve çeşitlilik isteyenler, bu fonları birincil araçlar olarak görür.

Bottom Line
Doğal kaynaklar fonları yatırımcıları sunarken, daha geniş piyasaların dışında başka bir uzun vadeli büyüme caddesi sunuyor. 2009 ve sonrası performans önceki on yıllara kıyasla daha sakinleşse de, bu fonların hala zamanla katı kazançlar elde etmesi muhtemel.