Büyüme stokları, 2015 yılında oynaklığın artmasına rağmen yatırımcılar arasındaki çekiciliğini koruyor ve pek çok yatırım fonu makul bir masrafla her açıdan büyüme payı sunuyor. Bu tür hisse senetleri, yeni veya yıkıcı ürünler sunmanın bir sonucu olarak pazar payı genişlemesine bağlı olarak hisse başına kazanç ve satışlarda daha yüksek büyüme eğilimi gösterir. Bazen yeni bir ürüne ihtiyaç duyulmaksızın, ancak mevcut ürünleri büyüme şirketi adına rakiplerinden daha iyi hizmet etme becerisi.

Büyümekte olan şirketlerin tipik olarak orta veya küçük başlıklı profilleri vardır. Bu şirketler, küçük oldukları ve yüksek kaldıraç derecelerine sahip oldukları için, genellikle daha fazla yatırım riski ile ilişkilendirilirler. Ayrıca, büyüme oranları, makroekonomik korkular ve operasyonel zorluklar nedeniyle çok hızlı bir şekilde düşürülebilir.

Petrol ve gaz fiyatlarında önemli bir düşüş, 2015 yılının sonuna doğru sanayi sektöründe tahvil ve hisse senedi satışlarının artmasına neden oldu. Ancak, ABD ekonomisi genel olarak bu satışların diğer sektörlere yayacağına dair çok az kanıt mevcut. düşük petrol ve doğalgaz fiyatlarından faydalanmaktadır. Ayrıca, ABD Federal Reserve faiz oranını 2015 yılında yüzde on beş oranında ilk defa yüzde dörtte yükseltti. Birçok analist, gelecekteki faiz oranındaki artışların çok ılımlı olacağını öne sürerken, 2016 yılına giren büyüme stokları üzerinde önemli ölçüde olumsuz bir etki yapacak gibi görünmüyor. Bunun yerine, yatırımcılar büyüme şirketlerinin temellerine odaklanmalı ve makroekonomik faktörlere yakından bakmalı, tüketici harcamaları ve ABD'nin genel ekonomik büyümesi gibi.

Amerikan Yüzyılının Tümü Büyüme Fonu Yatırımcı Sınıfı

Aktif Altındaki Varlıklar (AUM): 1 ABD doları. 1 milyar

2010-2015 Yıllık Ortalama Net Varlık Değeri (NAV) Dönüş:% 12. 24%

Net Gider Oranı:% 1

Amerikan Yüzyılın Tümü BAP Büyümesi Fonu Yatırımcı Sınıfı, şirketlerin herhangi bir piyasa değeri hesaplamasında kazanç artışı ve olumlu momentumu arttıran bir gösterge. Fon, varlıklarının yaklaşık% 30'unu oluşturan bilgi teknolojisi stoklarına çok fazla tahsisat yapıyor. Tüketici ihtiyari olan firmaların% 22'lik dağılımı vardır; sağlık bakım stokları ise fon varlıklarının% 19'unu oluşturmaktadır. Fon, bazı şirketler toplam varlıkların% 7'sinden fazlasını muhasebeleştiren biraz yoğun holdinglere sahiptir. Fon portföyünün ilk beş holdingi% 21'in üzerinde bir paya sahiptir. Portföy kompozisyonu dalgalanmasına rağmen, fonun holdinglerinin% 80'i 2015'te büyük sermayeli hisse senetleri, geri kalanı ise orta sınıf hisse senetleri üzerinde yoğunlaştı. Fon Morningstar'dan dört yıldızlı genel bir puan aldı. Yükleme ücreti talep etmiyor ve bireylerin en az $ 2, 500 katkıda bulunmasını istiyor.

Değer Hattı Başbakan Büyüme Fonu

AUM: 333 milyon $

2010-2015 Yıllık Ortalama NAV Getiri:% 12. 73%

Net Gider Oranı: 1.% 23%

Değer Hattı Başbakan Büyüme Fonu, farklı sermayeye sahip hisse senetlerine yatırım yaparak uzun vadede sermaye takdirini istemektedir; bu, olumlu büyüme umutları göstermektedir. Fon, portföyündeki varlıkları seçmek için temel ve fiyat momentum yaklaşımlarını birleştiriyor. Diğer akranlara kıyasla, fon,% 40 tahsis ile sağlık kuruluşlarının en büyük ağırlığına sahipken, fonun büyük kısmı endüstriyel sermayeli şirketlerde yatırım yapıyor.

Fonun büyük bir kısmı, portföyünün% 48'ini oluşturan orta vadede hisse senetleri yoğunlaşırken, büyük ölçekli hisse senetlerinin dağıtımı yaklaşık% 44'tür. Fonun holdingleri,% 2'den fazla tek bir öz sermaye muhasebesi olmaksızın çok çeşitlidir. Fonun ilk 10 hissesinin% 17,5 tahsisatı var. Morningstar, Value Line Premier Büyüme Fonu'nu dört yıldızlı genel bir puanla ödüllendirdi. Yükleme ücreti yoktur ve yatırımcılardan 1 $ minimum katkı payı gerektirir.

Hennessy Focus Fonu

AUM: 2 $. 2 milyar

2010-2015 Yıllık Ortalama NAV Getirisi:% 15. 01%

Net Gider Oranı:% 1. 41%

Hennessy Focus Fund, uygun temel özelliklere sahip yüksek kaliteli, büyüme odaklı hisse senetlerine yatırım yapıyor, rekabet özellikleri, yönetimi ve kazanç kalitesi gibi. Diğer yatırım fonlarının aksine, Hennessy Focus Fund, genellikle bu hisse senetlerini en az beş yıl süreyle sahip olma niyeti ile yaklaşık 20 ila 30 hisse senedi ile yoğun bir portföy tutmaktadır. Finansal sektörlerdeki hisse senetleri% 44'lük en yüksek dağılıma sahipken, tüketici ihtiyari hisse senetleri fonun varlıklarının yaklaşık% 27'sini oluşturuyor. O'Reilly Automotive Inc. gibi fon portföyünün% 11'ini temsil ettiği için, fonun ilk 10 hissesinin% 64'ün üzerinde tahsisatı var.

Hennessy Focus Fund'un ciro oranı% 3, sahip olduğu uzun vadeli taahhütlerinden dolayı. Morningstar, riski ayarlanmış olağanüstü performansı nedeniyle beş yıldızlı genel bir puan aldı. Fon, yükleme ücreti olmaksızın gelir ve 2.000 $ minimum yatırım gerektirir.

JPMorgan Büyüme Avantajı Bir Fonu

AUM: 6 $. 3 milyar

2010-2015 Yıllık Ortalama NAV Getirisi:% 16. 05%

Net Gider Oranı: 1.% 24

JPMorgan Büyüme Avantajı A Fonu, tüm piyasa kapitalizasyonu boyunca yüksek kazanç artışı potansiyeline sahip ortak hisse senetlerine yatırım yapmaktadır . Fon, büyük veya artan adreslenebilir pazarlar, sürdürülebilir rekabet avantajı ve sağlam yönetimle muhtemel varlıklar arıyor. Fon, büyük orta büyüklükteki sermaye varlıklarına sahipken, yatırım kararlarını verirken belirli bir piyasa sermayesi ile sınırlandırılmamıştır. Bilgi teknolojileri hisse senetlerinde% 34'ün üzerinde tahsis ile fazla kilolu bir pozisyona sahipken, tüketici ihtiyari hisse senetleri yaklaşık% 18 oranında tahsisata sahiptir. Fonun holdingleri, portföyünün% 1'inden fazlasını tek bir stok muhasebesi olmaksızın çok yaygın bir şekilde dağılmış durumda.Büyük sermayeli stoklarda% 60'lık bir dağılımla yüksek bir konsantrasyona sahiptir. Orta bafll> k stoklar% 35, küçük sermaye fonu da fon varl> klar> n> n% 5'ini oluflturuyor.

JP Morgan Büyüme Avantajı Bir Fonu, Morningstar'dan dört yıldızlı genel bir puan aldı. Yatırımcılarının uzun vadeli bir profilini teşvik etmek için fon, belirli koşullar altında feragat edebilecek olan% 5. 25'lik bir yük ücreti talep etmektedir. Minimum 1,000 $ yatırım gerekliliği var.

Akila Üç Zirve Fırsat Büyümesi Fonu Sınıf A

AUM: 469 milyon dolar

2010-2015 Yıllık Ortalama NAV Getirisi:% 15. 39%

Net Gider Oranı:% 1. 55%

Üçlü Akure Zirve Fırsat Büyümesi Fonu Sınıf A, sermaye değerlemesi için güçlü bir potansiyele sahip tüm kapitalizasyondaki hisse senetlerine yatırım yapar. Fon, tüketici çevrimsel hisse senetlerinde% 42'lik payla belirli bir fazla kilolu konuma sahipken, bilişim teknolojisi hisse senetlerinin% 18'i tahsisat yapıyor. Fonun portföyünün% 5'inden fazlasını tutan tek bir varlık yoktur.

Aquira Üçlü Tırmanma Fırsat Büyümesi Fonu A sınıfı, bir şekilde yüksek harcama oranına rağmen son beş ve on yıllık dönemde çok güçlü getiriler sergiledi. Morningstar'dan dört yıldızlı genel bir derece aldı. Fon,% 4.25 yükleme ücretiyle gelir ve 1 $ 'lık minimum yatırım gerektirir.

Alt satır

Yatırımcı topluluğunun 2016'daki küresel büyümenin yavaşlamasına ve ABD Federal Rezerv'in faiz artırımının etkisine nasıl tepki vereceği belli olmamasına rağmen, fonlarını büyüme stoklarına götürmeye istekli yatırımcılar uzun vadeli bir ufukta fayda sağlar.