Coca-Cola Company (NYSE: KO KOCoca-Cola Co., 97 + 0.% 20 Highstock 4. 2 6 ile Yaratılan), dünyanın 184 dolarlık piyasa değeri ile en büyük alkolsüz içecek şirketi. 5 Şubat 2016 itibarıyla 57 milyar. Şubat 2015'te Coca-Cola, bir ABD şirketi tarafından tarihin en büyük satışı olan 8,5 milyar euro tahvil sattı. Bu notların vadeleri iki ila 20 yıl arasında değişmektedir. Bu muazzam not satışları, Coca-Cola gibi bir şirket için oldukça faydalıdır; Avrupa'da büyük bir varlığı var, bu nedenle şirketin bazı kur riskini hafifletmesine izin verecek.

Ekim 2015'te Moody's, Coca-Cola'nın iki, beş ve 10 yıllık dilimlerinde olgunlaşan notlarına Aa3 kredi notu atadı. Bu, Coca-Cola'nın notlarının yüksek kalitede olduğunu ve uzun vadede düşük kredi riski taşıdığını göstermektedir. Kısa vadede, Coca-Cola, borç yükümlülüklerini ödemek için tatmin edici bir kabiliyete sahiptir. İki, beş ve 10 yıllık dillere ait notlar yaklaşık 4 milyar dolar tutarındadır. Coca-Cola'nın finansal sağlık ve riskini daha da belirlemek için, borç oranı, nakit akış-borcu oranı ve borç / öz sermaye oranı gibi bazı kilit borç oranlarının analizleri gereklidir.

Coca-Cola'nın Borç Oranı

Coca-Cola'nın son üç aylık mali tablolarına dayanarak Coca-Cola'nın toplam varlıkları 96 milyar dolardan aşağıya doğru 93 milyar dolardı. 31 milyar Coca-Cola, Eylül 2014'te sona eren mali dönem boyunca borçlandı. Coca-Cola'nın toplam borcu 66 $ idi. Eylül 2015'te biten mali çeyrekte 96 milyar dolar, ki bu da 62 dolarlık bir artışdı. 2014 yılının aynı çeyreğinden 89 milyar dolar. Coca-Cola, Eylül 2014'te biten mali çeyrekte% 65.3'lük bir borç oranına sahipti. Eylül 2015'te biten mali çeyrekte Coca-Cola,% 72'lik bir borç oranına sahipti. Bu durum, Coca-Cola'nın kaldıraça bağımlı olduğunu ve varlıklarının büyük kısmının borç yoluyla finanse edildiğinden, orta derecede bir risk taşıdığını ortaya koymaktadır.

Coca-Cola'nın Nakit Akış-Borçlanma Oranı

Coca-Cola, 2015 Şubat 2016 mali tablolarını yayımlamadı. Coca-Cola'nın 2014 nakit akım tablosuna dayanarak, işletme faaliyetlerinden kaynaklanan toplam nakit akışı 10 ABD Doları idi. Aralık 2014'te biten mali dönem için 62 milyar. İşletme faaliyetlerinden toplam nakit akışı 10 ABD doları olarak gerçekleşti. Aralık 2013'te biten mali dönem için 54 milyar. Coca-Cola toplam yükümlülüklerini 61 $ olarak bildirdi. 2014 mali yılı boyunca 7 milyar dolar ve 56 dolar. 2013 mali yılı boyunca 88 milyar.

Nakit akış-borç oranını hesaplamak için, işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışının toplam yükümlülüklere bölünmesi. Aralık 2014'te sona eren mali yılda Coca-Cola'nın nakit akış-borç oranı 17 idi.% 12. Coca-Cola, Aralık 2013'te sona eren mali yılda% 18.67 olan nakit akış-borcu oranına sahipti. Coca-Cola'nın 2013 ve 2014'teki nakit akış-borcu oranı ilk bakışta düşük gibi görünse de, bu seviyeler olağanüstü değildir. Son beş yılda, şirketin ortalama yıllık nakit akış-borç oranı% 19.61. Bununla birlikte, Coca-Cola'nın nakit akış-borcu oranı, toplam pasiflerindeki agresif artış ve işletme nakit akışlarındaki yavaşlamanın etkisiyle son beş yılda düşüş kaydetmiştir.

Coca-Cola'nın Borçlanma Özkaynak Oranı

Coca-Cola toplam özkaynak tutarının 26 $ olduğunu bildirdi. Eylül 2015'te biten mali çeyrek için 5 milyar. Şirket, toplam özkaynaklarını 33 $ olarak bildirdi. 2014 mali yılı boyunca aynı çeyrekte 43 milyar. Bu nedenle, 2014 yılının üçüncü çeyreğinde Coca-Cola'nın D / E oranı% 188'dir. 2015 mali yılının üçüncü çeyreğinde,% 257'lik bir D / E oranı vardır. Bu durum, Coca-Cola'nın kaldıraç oranını artırdığını ve üçüncü çeyrekte bir önceki yıldaki aynı çeyrekteki rakamıyla karşılaştırıldığında zayıf bir özsermaye pozisyonuna sahip olduğunu göstermektedir. Buna ek olarak, yüksek D / E oranı, alacaklıların hisse sahiplerinden daha fazla bir paraya sahip olduğuna işaret etmektedir.