Çalışma Bakanlığı'nın (DOL) yeni mütalaa kuralı 10 Nisan 2017'de resmen yürürlüğe girecek ve emeklilik planlama endüstrisinde kapsamlı değişiklikler getireceğini taahhüt ediyor. IRA'lar veya nitelikli planlarla çalışan veya bu planlarla ilgili tavsiyelerde bulunan tüm danışmanlar, bir mütevelli statüsüne yükseltilecek; bu da, koşulsuz olarak müşterilerinin kendi menfaatlerini kendi başlarına ön plana çıkarması ve tazminatlarını açıklaması ve olası herhangi bir çıkar çatışması.

AD:

Ancak, yatırımlar ve emeklilik söz konusu olduğunda, mükellef kuralın etkisi açıkken, hayat sigortacılığına ilişkin kurallar hala karanlıktır. Hayat sigortası acente ve temsilcileri, kurallar ile uyumlu kalmalarını ve işlerinde maruz kaldıkları herhangi bir mütalaa sorumluluğunu yerine getirmelerini sağlamak için emeklilik planlarına, hesaplara ve tavsiyelere dokunan herhangi bir alanda dikkatli olmaya ihtiyaç duyacaktır. (Daha fazla okumak için, bakınız: Müşteriler için Yeni Güvenilir Kural Oluşturulması )

AD:

Uygunluk ve Güvenilirlik

Şu anda hayat sigortası acenteleri, müşterilerine belirli ürünler tavsiye ettikleri veya sigortaya ilişkin tavsiyeleri dağıttıklarında bir uygunluk standardına uymakla yükümlüdürler. Bu, müşteriyi gösterdikleri ürünün yalnızca amaçlarına ve koşullarına göre "uygun" olması gerektiği anlamına gelir. Fakat yeni kural, yıllıkları kullanan herhangi bir komisyoncu ya da aracı üzerinde otomatik olarak mütalaa statüsünü verirken, saf bir hayat sigortası poliçesi satanlar bu alanda açık bir talimat olmadan bırakılmıştır. Sadece saf hayat sigortası poliçeleri ile uğraşan bazı kimseler, kendilerine uygulanamaz olarak kabul kuralı görevden almaya cazip olabilirler, ancak bir IRA veya nitelikli bir planın bir poliçe finanse etmek için kullandıkları parayı kullanıyorlarsa, mütevelli kural kesinlikle geçerlidir.

AD:

Ancak gerekli minimum dağılımlarla finanse edilen politikalar, kullanılan veya verilen herhangi bir tavsiye veya ürün dikkate alınmaksızın, bu kuralın yargı yetkisine girmeyecektir. Kural bu konuda sessiz ve birçok broker ve acente bu konudaki belirsizlik halindedir. Atlanta'daki bir emlak plancısı olan Roy Cranman, InsuranceNewsNet

dergisine "Her şey ben (I)" konusunu anlattı (Daha fazla bilgi için, bkz. DoL Güvenilir Kural: Danışmanlar, Müşteriler Bilmeniz Gerekenler ). okumalar yıllık sigortalara odaklanmış. Finansal danışmanlar aracılığıyla hayat sigortası satışlarını destekleyen bizler için gerçek aciliyet meselesidir. Satışlarımızın büyük bir yüzdesi, nitelikli paranın kullanılmasından kaynaklanmaktadır, bu nedenle bu bizim için büyük bir etkiye sahiptir. Uyum için ne yapmam gerektiğini bile bilmiyorum. "

Gri Alan

DOL, nihai kural ilk çıktığında hayat sigortası ile ilgili şu bilgileri sundu:" Teklifin müteselsilen yatırım tavsiyeleri olarak kabul edilmesi, sağlık satın alımında tavsiyeler verilmemesi , engelliliği ve dönemsel hayat sigortası poliçelerini, plan katılımcılarına veya IRA sahiplerine, poliçelerin bir yatırım unsuru taşımaması durumunda yarar sağlamalarını istemektedir."Bununla birlikte, DOL, bu ürünü gri alanda her şekilde bırakan kalıcı hayat sigortasını ele almamıştır.

Çoğu analist, komisyonculara ve acentelere bu ürünlere karşı dikkatli olmasını ertelemelerini söylüyor çünkü DOL'un daimi politikaları kuralın altında olduğu kurallarına uyarsa acentaları sıcak suya götürebilir. Amerikan Yaşam Sigortacılar Konseyi (ACLI), hayat sigortasının, yıllık emeklilik maarifleri ve diğer ürünlerle aynı muameleyi alacağı görüşünde zayıflamıştır. ACLI sözcüsü Jack Dolan şu ifadeyi yaptı: "Tavsiye edilen ürünün ne olduğu önemli değil - bir sigorta poliçesi olabilir. Yeni kural uyarınca 'mütevazi tavsiye' olarak ele alınırdı. Bu nedenle, danışman / acente ödenmesi için muafiyet uygulanmalıdır. "(Daha fazla bilgi için, bkz. Anlaşmazlık Kuralı'nın Yıllık Ücret Satışı Üzerindeki Etkisi )

Bununla birlikte, konunun önemi şudur: Sadece bir hayat sigortası ruhsatı taşıyan aracılar ve brokerlar görünüşte federal ve eyalet lisansı gereksinimleri mevcut en iyi ürünü kullanmak için kullanılırken, kullandıkları en iyi ürünün müşterinin ihtiyaçlarına veya hedeflerine tam olarak uymaması halinde, kendilerine ait kuralı sorumlu tutabilir. Örneğin, pazara daha fazla maruz kalmayı isteyen bir müşteriyi garantili bir gelir getiricisi olan sabit endeksli bir emeklilik sigortası şirketine koyan acente, öncelikle büyüme için tasarlanmış bir üründen yoksun olduğundan, mütevelli kuralına aykırı olabilir .

Bu ikileme olası bir çözüm, danışmana müşteriye çeşitli seçenekler sunması, hangisinin kullanılacağına karar vermesi olabilir. Bu, karşılıklı etkileşimi, güvene dayalı kuralı tanımında tavsiye olarak yorumlamaya yönlendirir.

Birçoğu, hayat yanlısı danışmanların bu ikilemi yakalayamayacağına, ancak maddi duran varlık sınıfında danışmanın kullanabileceği ürünleri tavsiye etmeye geldiğinde güvene dayalı incelemeye tabi tutulacaklarını düşünüyorlar. Örneğin, daha yüksek puan alan bir taşıyıcıdan alınan özdeş bir üründen daha yüksek bir komisyon ödediğinden daha düşük tarifeli bir taşıyıcıdan bir ürün öneren bir temsilci, mütevelli verginin ihlali nedeniyle belirtilebilir.

Ve bu görüşte, "… şartlar altındaki bakım, beceri, ihtiyatlılık ve gayret ile performans gösteren temsilciler hakkında konuştuğu kuralda yer alan aşağıdaki dilden bir miktar destek görüyormuş gibi görünmektedir; risk toleransı, mali koşulları ve planın ya da IRA'nın ihtiyaçlarını temel alan benzer nitelikteki bir teşebbüsün ve benzer amaçlardaki bir girişimin yürütülmesinde kullanacağı "(Daha fazla bilgi için, bakınız: Danışmanlar, Muktedir Kural Değişikliklerini Nasıl Planlayabilirler )

AD:

Bu nedenle, danışmanların yalnızca koşullarının sınırları içinde gösterdikleri ihtiyatla yargılanacağına işaret eder. Ayrıca, En İyi Faiz Sözleşmesi Muafiyetini ele alan kurala ilişkin bölümün önsözü, acentelerin "… bir şekilde, emeklilik yatırımcısı için ulusal veya uluslararası pazardaki tüm yatırımların tek" en iyi "yatırımını tanımlamasına gerek olmadığını söylüyor , bu tavsiyenin mümkün olduğunu varsayarsak."

AD:

Bottom Line

Yaşam boyu aracılar ve aracılar, Çalışma ve Sosyal Güvenlik Bakanlığına bağlı bulundukları yerleri öğrenmek için Çalışma Bakanlığı'ndan daha fazla rehberlik almak için ayarlanmış olmaya ihtiyaç duyacaktır. DOL'un Employee Fenefits Security Administration'ın emek yardımcısı olan Phyllis Borzi, daha fazla bilginin ortaya çıkacağını belirtti. (Daha fazla bilgi için, bkz: Yeni Güvenceli Kuralı: Dava Devrilecek mi?

! --3 -> AD: