Çoğu kişi finansal ürün sattıklarında, odaklanan şey listede bulunan faiz oranıdır. İnsanlar gözleri içgüdüsel olarak, sadece harflerin gizemli üçlüsü gibi, genellikle APR (yıllık yüzde oranı) ve APY (yıllık yüzde verimi) terimlerini içeren ince baskıyı reddetmek ya da sonuncusu EAR (efektif yıllık oran) için eşanlamlı kullanmak için kullanırlar.

Aslında benzer ama aynı olmayan APR ve APY arasında pek çok fark var. Her deyim yeterince açık bir ses çıkarır, ancak diğerini yanlış tanımak size bol mal verebilir. İşte bu karışık terimlerin ve bunları ne ayıpladıklarının bir açıklaması.

Temel Kavram Kavramı

Kavram kavramak yeterince kolay olmalıdır. 100 bin dolar ödünç alırsanız ve her yıl 5,000 dolar geri öderseniz, şimdi ve sonsuza kadar% 5 oranında faiz uygulanır, değil mi? Neden işleri zorlaştırıyorsun?

Çünkü sadece basit faiz ödemeleri yapmaktan çok kredi almak için daha fazla şey var. Örneğin, borçlanma anında başlangıç ​​ücretleri ve diğer bir seferlik ücretler sıklıkla ödenecektir.

Say Alpha İpotek size 100.000 $ kredi ile% 5 oranında bir ödeme imkanı sunar. Bu arada Beta İpotek size aynı miktarda para ödünç vermek ister, ancak% 4.75. Standart bir 30 yıllık ipotek süresince, faiz oranının binlerce dolar tasarruf anlamına gelebileceğini; ve eğer iki kredinin tüm diğer koşulları aynı olsaydı, olurdu. Bununla birlikte, Beta İpotek, açık satınalma masraflarında - yeni bir ev satın alımı için makul bir rakam olarak - 3, 000 $ gerektirir. Hangisi daha iyi? Kredileri bu gibi değişken özelliklerle karşılaştırmak için kullanabileceğimiz tek bir metrik varsa.

Var ve Nisan ayı.

APR

Yıllık Yüzde Oranı (APR), dönem başına (bu durumda bir yıl) ödeyeceğiniz puanın yüzdesini hesaplamaya çalışan, her ücreti alarak - aylık ödemeler üzerinden hesaplayan bir ölçümdür. kredi, peşin ödemeler vb.

Bu arada, yukarıdaki örnekteki Alfa İpoteek kredisi, daha düşük APR'yi taşır. Beta İpoteği kredisi ile 100 000 $ borçlanma ayrıcalığı için 3,000 $ ödemektesiniz ve böylece sadece 97,000 $ ödünç vermeye devam ediyorsunuz. Ancak, yine de borç veren kuruluşun 100 $ 'lık faiz ödemesine dayanan faiz ödemeleri yapıyorsunuz, 000 kredi, 97.000 $ değil. Daha düşük bir payda, daha yüksek bir pay ile aynı etkiye sahiptir. Alfa İpoteek kredisi üzerindeki APR,% 5.00, ancak Beta İpotek kredisi üzerindeki APR,% 5. 02'dir.

Ödünç alınan ilkelerin maliyetini aşan bir kredinin APR'sini hesaplamak için önce periyodik ödemelerin miktarını belirleyin.Beta İpotek kredisi için her aylık ödeme:

100 000 doları, ödünç alınan brüt esastır. 0475 faiz oranı, 12 yıl içindeki dönem sayısı ve 360 ​​kredi süresince geçen sürelerin sayısı. Hesap makinenizi ayırın ve aylık ödemenin 521 $ olduğunu bulacaksınız. 65.

Daha sonra, aylık ödemeyi ödünç aldığınız net tutara bölün.

APR bu denklemi çözen bilinmeyen miktardır:

Ne yazık ki, Herhangi bir miktarda cebirsel manipülasyon yoluyla karar veremezsiniz. Deneme yanılma ve korkunç sabır veya bir bilgisayar için bir merakınıza ihtiyacınız var. [Microsoft Excel'de formül 'RATE (nper, pmt, pv, fv, tür, tahmin)' dir. '360'u kullanın; -521. 65 (yuvarlak); ve sırasıyla ilk üç değer için]. Yıllık faizi elde etmek için 12 ile çarpın. Ortaya çıkan oran yüzde 5. 02'dir.

Not: Yukarıda belirtilen yöntemin yanı sıra ipotek hesaplayıcıları gibi bir araç kullanarak ipotek APR'lerini karşılaştırabilirsiniz. APR'yi hesaplamanın temellerini anlamak önemlidir, ancak bir ipotek hesaplama aracının kullanılması size zaman kazandırabilir ve işleri basitleştirebilir.

APY veya EAR

APY, sadece basit faiz hesaba kattığı için APR'den farklıdır. APY, bileşik faizin ilave komplikasyonunu da içeriyor: Basit faizle ilgili faiz, yine sayıları bozuyor ve borçlunun yükümlülüklerini standart basit faiz oranının ötesinde artırıyor.

APY ve EAR'ın aynı olduğunu unutmayın. Bunlar aynı miktarı temsil ederler, ancak duruma bağlı olarak bir isim veya diğeri ile alıntılanırlar. İfadeler aynı madalyonun iki yüzü olup, bir iş için ödenecek hesapların başka bir hesaba ait bir alacak olması kadar geçerlidir. Örneğin, bir kredi kartı düzenleyicisi, kart sahibinin ödemelerinin ihraççı için yarattığı "getiri" açısından konuşmak için iyi bir halkla ilişkiler olmadığından, APY yerine EAR terimini kullanacaktır.

Bileşik faiz - faiz üzerindeki faiz - kendi makalesini güvence altına alacak bir konudur ve ancak, bileşik faizin basit çıkarlardan farklı olduğunu bilmenin yeterli olmadığını söylemek yeterlidir. APY / EAR hesaplanırken, bileşik dönem her şeydir. Bileşiklerin yarım asıldaki ilgi, bileşiklerin günlük ilgi alanlarından farklıdır, çoğu kredi kartında olduğu gibi.

APR ve APY Arasındaki Fark

Bileşik faizi olan hesaplarla APR ve APY'yi belirlemek için, bileşik dönem başına faiz oranını, bu durumda, günlük ortalama sayısıyla başlayın. Target Corp, günlük% 0,06273 faiz getiren bir kredi kartı sunuyor. Bunu 365 ile çarpın ve bu ilan edilen APR olan yılda% 22,9'dur. Her gün kartınıza farklı 1.000 TL'lik bir mal talep ederseniz ve ödeme yapmaya başlamak için vade tarihinin (ihraççı faiz ödemeye başladığında) günden sonraki güne kadar beklediyse, 1, 000 dolar borcunuz olur. Her biri için 6273 satın aldığınız şey (bir an için, ihraçcının muhtemelen kartınızda günlük ödemeler yapmanıza izin vermeyeceğini, hemen gönderilmesini ve aynı zamanda iki ondalık basamağı gerçekleştirmediğini göz ardı etmeyi göz ardı etmeyin).

0 çarpmak yerine APY'yi hesaplamak. % 06273, yılda bileşik dönem sayısına göre 1 (anabaşayı temsil eder) ekleyin ve bu sayı bir yıldaki bileşik dönem sayısının gücüne getirin. Yüzdelik formunu elde etmek için sonuçtan 1 çıkarın. . 0006273 x 365 =

22. % 9 APR (1.0006273

365 ^{) - 1 =} 25. 72072% APY Oldukça fazla. APR ve APY arasındaki fark, herhangi bir sayıda nesirden çok sayıda denklemde daha kuvvetli bir şekilde gösterilebilir. Faiz oranı arttıkça ve bileşikleştirme süreleri ne kadar az olursa, APR ve APY arasındaki fark da artar. Bu ikisinin birden olduğunu anlayın, APY, evrensel olarak uygulanabilir önlemdir; birleşim sıklığına bakılmaksızın, faiz ödemelerinde ne kadar ödeme yapacağınızı (ya da mevduat hesaplarında alırsınız) belirten kişi olacaktır. Bu nedenle, 1991'deki Tasarruf Yasası'nda Gerçek, APY'nin finansal hizmetler firmaları tarafından sunulan her para yatırma hesabıyla açıklanmasını zorunlu kılıyor.

Aynı faiz oranını temsil etmek için bir APR ve farklı bir APY kullanılabileceği göz önüne alındığında, borç verenin ve borç alanın durumunu belirtmek için daha cazip sayıları seçeceği düşünülmektedir. Bir banka, bir tasarruf hesabı APY'sini büyük bir fontta ve karşılık gelen APR'sini daha küçük bir ölçekte ilan edecektir, buna göre yüzeysel olarak daha büyük bir sayıya sahiptir. Bunun tersi, banka borçlu değil borç veren olarak hareket ettiği zaman borçlularını mümkün olduğunca sıfıra yakın bir oranda borçlandıracağına ikna etmeye çalışmaktadır.

The Bottom Line

Öyleyse bir borçlu verilere ne bastı? Her zamanki gibi,

emekliye uyarıda bulunur. APR'ye dikkat etmeden önce listelenen bir APY arayın. Listelenen APY yoksa, burada gösterilen metot ile listelenen periyodik faiz oranından hesaplayın. Kredi kartı düzenleyicinizin sizi ne kadar faiz ödemesine neden olacağından endişeleniyorsanız bunun etrafında kusursuz bir yol, her ay bakiyenizi tam olarak ödemektir. Bu nominal bir oran, bir APR ve bir APY 0'dır.