Nakit, bir işletmenin can damarıdır ve bir işletmenin faaliyetlerinden yeterince nakit yaratması ve böylece masraflarını karşılayabilmesi ve yatırımcıları geri ödemek ve işini büyütmek için yeterli kalması gerekir. Bir şirket kazançlarına ulaşabilirken, nakit akışı gerçek sağlığı hakkında bir fikir vermektedir.

Cash is King

Bir işletme, yeterli nakit yaratarak günlük iş ihtiyaçlarını karşılayabilir ve borç almayı önleyebilir. Bu şekilde, işletme faaliyetleri üzerinde daha fazla kontrole sahip olur. Bir işletmenin masraflarını karşılamak için borç almak zorunda olduğu bir durumda borçluların işletmenin nasıl işletileceği konusunda bir söz sahibi olmaları muhtemeldir. Yönetimin fikirleri aksine, yönetim iş için vizyonunu yürütür şekilde bir engel olabilir.

İhtiyaçlarını karşılamak için yeterli miktarda nakit üretmeksizin bir işletme, tedarikçileri ödemek, ham madde satın almak ve çalışanlarımıza ödeme yapmak gibi yalnız yatırım yapmak gibi rutin faaliyetlerde bulunmayı zor bulacaktır. Ve temettü ödemek ve yatırımcılarını mutlu tutmak için yeterli nakit olmalıdır. Bazı şirketler ayrıca, yatırımcılara ödül vermek için hisse geri alımlarını yapmak için nakitlerini kullanıyor.

Nakit Yönetimi İyileştirme

Bir şirket kar elde etmekten çok gelir elde ederek kâr elde etse dahi, nakit akışını başarılı olmak için doğru bir şekilde yönetmek zorunda kalacaktır. Bir şirketin nakit akışı, faaliyetlerine veya faaliyetlerine, yatırım faaliyetlerine (sermaye ekipmanının alımı veya satışı gibi) ve finansman faaliyetlerine (borç veya öz sermaye finansmanının artırılması veya bu fonların geri ödenmesi gibi) bağlıdır. Bir şirketin faaliyetlerinden elde ettiği nakit, ana faaliyet alanına bağlıdır ve nakit akış yönetimi için en iyi fırsatları sağlar.

Daha iyi nakit yönetimi imkânı sunan alanlar, alacak hesapları, borçlar hesapları ve stoklardır. Bir şirket, müşterilerinin kredi değerliliğini tespit etmeksizin, rastgele ödemeleri takip etmeden, ayrım gözetmeksizin kredi verirse, ödenmemiş faturaların yanı sıra daha yavaş ve daha küçük bir nakit akışı da doğuracaktır. Bu nedenle, bir kredi politikasına sahip olmak ve gecikmiş ödemeleri takip etmek önemlidir. Öte yandan, borçlar hesabı söz konusu olduğunda, tedarikçileri daha önce değil daha sonra ödemek daha iyi nakit yönetimidir. Ayrıca, çok fazla nakitin stoklarda olmaması, ancak işin acil ihtiyaçları için yeterli stokların bulunması önemlidir.

Doğru Bakiyenin Çarpıtılması

Eldeki paranın çok fazla olması, önlem alınması ve yetersiz tedarik olması arasında doğru bir denge var. Bir işletmenin çok fazla parası varsa nakit yatırım yapma ve ek kazançlar oluşturma olanakları eksiktir.Öte yandan, eğer yeterli miktarda nakit temin etmiyorsa, parayı ödünç almak ve faiz ödemek veya ihtiyaç duyduğu nakit yaratmak için sıvı yatırımlarını satmak zorunda kalacaklardır. İş, borçlanmalarından daha fazla kazanç sağladığı yatırımlardan daha iyi bir getiri elde etmeyi bekliyorsa, fazla nakit yatırım yapmaya ve faaliyetleri için ek bir para ödünç vermeye karar verebilir. Bir şirketin bilançosunu analiz ederken, şirketin asit test oranı ya da en likit varlıklarının (nakit, alacak hesapları ve menkul kıymetler dahil) belirli oranları, mevcut yükümlülükleri ile nakit yönetimi hakkında bir fikir verir. Birden fazla bir oran, sağlıklı bir cari varlık durumunu gösterirken, çok yüksek bir oran, firmanın çok fazla nakit veya diğer likit varlıklara sahip olduğunu gösterebilir.

Alt satır

Bir şirket hayatta kalabilmek için işinden yeterli miktarda nakit akışı üretmek zorundadır. Faaliyetlerinden nakit üretmenin yanı sıra, bir işletmenin de nakit durumunu yönetmesi ve böylece acil ve uzun vadeli ihtiyaçlarını karşılamak için doğru miktarda nakit tutması gerekir.