Geniş tabanlı bir ayı pazarında, katliamdan yalnızca bir avuç hisse senedi tahliye edilecek. Yatırımcılar her şeyi satabilir ve nakit çıkabilir, ancak bu amaçla toplanan karşılıklı fonların uygun mülkiyeti ile kriz döneminde kâr etmek mümkündür.

Ayı pazarı veya acı bir düzeltmeyle, bu yatırım fonlarındaki zeki yatırımcılar fırtınadan sığınır ve önemli kazançlar elde etme şansını bulurlar.

Grizzly Kısa Fonu

Grizzly Kısa Fonu Leuthold Weeden Capital Management LLC tarafından yönetilir ve borsa düştüğünde kârlı sterling bir rekoru vardır. 2008 ayı piyasasında, fon% 73 oranında geri döndü ve geniş pazarın keskin düşüşünden çok daha iyi oldu. Portföy yöneticileri, titiz endüstri ve sektör seçimi üzerine odaklanan firmanın uzun stok tekniğinin kısa sürümü kullanmaktadır. 19 Ocak'a kadar 2016'da fon, geniş pazarın 2008'den bu yana ilk ayı pazarının başlangıcı olabilecek şelale düşüşüne karıştıkça% 15'in üzerine çıktı.

Grizzly Short Fund, pazardaki düşüşten kar sağlamayı umut eden veya vergi ile ilgili hususlar nedeniyle satılmayacak çekirdek uzun pozisyonları önlemek isteyen yatırımcılar için uygundur. Bununla birlikte, borsalar, boğa dönemlerinde yükselişe daha fazla zaman harcamaktadır ve ayı piyasaları sık olmayan ve kısa ömürlüdür. Bu yatırım fonu% 100 net kısa vadeli olmakla görevlendirildiğinden, fon boğa ve ayı piyasa döngüsü ile tutulursa, yatırımcılar uzun vadede olumsuz bir performans sergileyeceklerdir. Bir ayı aşamasında, kısa vadeli kar hedeflerine sahip olan fon yatırımcıları, piyasanın yeni bir yükseliş trendi başlamadan önce satmaya ve kazanmaya hazır olmalıdır.

2015 yılında Grizzly Short Fund, son 10 yılda en iyi kısa vadeli önyargı fonu olarak bir Lipper Ödülü aldı. Kısa vadeli fonlar için masraflar yüksek olma eğilimindedir, ancak bu yatırım fonunun% 1,6'lık harcama oranı% 1,9'luk endüstri ortalamasının altındadır. Ön uç satış ücretleri veya diğer ücretler yoktur.

Rydex Ters S & P 500 Strateji Fonu

Rydex Ters S & P 500 Strateji Fonu, S & P 500 Endeksinin performansının tersi olan bir getiri sağlamaya çalışmaktadır. Fon, S & P 500'de kısa vadeli hisse satışı yapmaktadır ve S & P 500'ün ters dönüşünü olabildiğince yakından takip etmek için vadeli işlemler ve opsiyonlar içeren türev araçları kullanmaktadır. Ocak 2016 ortasında, fon ters karşılaştırmasını eşleştirerek yaklaşık% 12 oranında geri döndü.

Borsada oynayan herhangi bir fonda olduğu gibi, yatırımcılar bu fonları alıp tutarlarsa para kaybederler. Bir portföy için vergi konuları ve uzun vadeli finansal riskten korunma gerekleri olmadıkça, amaç, piyasa gerilemesinden kâr elde etmek, çıkmak ve uzun pozisyonlarda daha yüksek boğa dönemine geçmek olmalıdır.

Bu fon, dönen geri dönüşün iki katı hatta üç katına çıkarmaya çalışan kaldıraçlı fonların aksine, sadece S & P 500 geri dönüşünü sağlamaya çalışır. Bu fonlar, temel olarak hedef hedeflerine ulaşabilir, ancak zamanla bileşikleşmenin matematiğinden dolayı bu olası değildir. Günlük bileşik sorun, değişken piyasalarla daha da kötüleşti. Bu dönemlerde, kaldıraçlı kaynakların kazanıp kazanamayacaklarından fazlasını kaybeden sayısız örnekleri vardır (tersi). Yatırımcılara mesaj, kaldıraçlı fonlardan kaçınmaktır.

Rydex Ters S & P 500 Strateji Fonu'nun masrafları% 1.4 oranında makuldür ve satış ücreti veya 12b-1 ücreti yoktur. Fon, 2008 yılında% 41 oranında geri döndü.

Vanguard Piyasa Nötr Fonu

Vanguard Market Nötr Fonu, genel borsa riskini sınırlarken kazanımları arıyor. Uzun ve kısa pozisyonların kombinasyonu, hisse senedi piyasasının boğa mı yoksa ayı safhası mı olduğu hususuna bakılmaksızın, volatiliteyi olabildiğince düşük tutmaya çalışırken, tüm piyasa koşullarında pozitif portföy getirileri sağlamaya çalışmaktadır. Bu, Boğa piyasalarında kayıplara maruz kalan Grizzly Short Fund ve Rydex Inverse S & P 500 Strateji Fonu'ndan farklıdır.

Vanguard Market Tarafsız Fonu Ocak 2016 ortası boyunca son beş yıl içinde% 5 yıllık bileşik getiri oranı ve son 10 yıl içinde% 2 oranında bugüne kadar% 6'lık bir getiriyi (YTD) üretti. Bu fonların borsa ortalamalarını geçmesi beklenmiyor. Amaç, Citigroup'un 3 Aylık ABD T-Bill İndeksine kıyasla uzun vadede makul derecede pozitif getiri elde etmektir. 2008'de, geniş pazarda büyük kayıplar yaşandığı acımasız mali çöküş sırasında Vanguard Market Tarafsız Fonu% 8 kaybetti. Fon, 2007 yılında boğa piyasasının tepesinde neredeyse% 13 arttı.

Fonun niteliğinden dolayı iç harcama oranı% 1.6'dır, bir Vanguard ürünü için her zamankinden daha yüksektir. Açık satış ücreti veya 12b-1 ücreti yoktur. % 1.8'lik bir temettü getirisi ile, bu fon, sınırlı artı ile bono getirilerini sürekli olarak yenen, getirileri arayan yatırımcılar için iyi bir seçenektir.