Küçük kap şirketler genellikle büyük kap şirketlerden daha güvenli bir yatırım değildir. Küçük ölçekli şirketlerin büyüme potansiyeli daha yüksek, ancak büyük kapak şirketlerinin kaynaklarına sahip değiller ve bu durum ekonomik daralmaya karşı daha savunmasız hale geliyor. Bu tarihsel olarak büyük kapak şirketlerininkinden daha yüksek olan küçük ölçekli şirketlerin oynaklığına yansıyor; Buna karşın, küçük ölçekli şirketler, özellikle uzun zaman dilimlerinde daha yüksek bir getiri sağlamaktadır.
Örneğin, 2003-2013 döneminde, küçük çaplı fonların standart sapma ile ölçülen volatilitesi 19 idi. 28. Büyük fon fonları için, 15.54 idi. Aynı dönemde, küçük sermayeli fonlar yıllık ortalama% 9,12 geri dönüşü sağladı ve büyük sermaye piyasası fonları% 7,12 geri dönüşü sağladı. Kısacası, küçük sermayeli fonların getirisinin ortalama 19'dan farklı olduğu anlamına geliyor. 28 puanlık zamanın% 68'i ve büyük sermaye fonlarının getirisinin ortalamasına göre değiştiği, zamanın% 68.5'inin puanının% 15.54'ünü oluşturuyordu. Küçük ölçekli fonların değişkenliği daha yüksek oynaklığı yansıtır.
Büyük sermayeli şirketler, özellikle ekonomik bir düşüş sırasında daha güvenli bir yatırımdır; çünkü iş koşullarındaki değişiklikleri önemli bir zarar vermeden görebilmek daha muhtemeldir. Bu, onları yatırımcılara daha cazip hale getirmekte ve istikrarlı bir yatırım akışı çekmektedir; bu da, volatilitesini azaltmaya katkıda bulunmaktadır. Öte yandan, büyük ölçekli şirketlerin, küçük ölçekli şirketlerin büyüme potansiyelleri yok çünkü boyutları, hızla yön değiştirmelerini ve yeni fırsatlar yaratmalarını engelliyor.
3'ten büyük ->Küçük kap şirketleri, büyük ölçekli şirketlere göre daha riskli yatırımlar mısınız?
Küçük büyük firmaların büyük büyük firmalara kıyasla riskini öğrenirler. Her ikisinin de oynaklığını karşılaştırın ve ekonomik bir gerilemeyle nasıl davrandıklarını öğrenin.
Küçük kap şirketleri, büyük ölçekli şirketlere göre daha az güvenli yatırımlar mıdır?
Küçük ve büyük ölçekli şirketlere yatırım yapma güvenliğini karşılaştırın. Her birinin farklı durumlarda nasıl performans gösterdiğini bulun ve tarihsel verileri inceleyin.
Yüksek P / E oranlarına sahip hisse senetleri aşırı fiyatlandırılabilir. Daha düşük bir P / E'ye sahip bir hisse senedi, daha yüksek olanı olan bir hisse senedinden daha iyi bir yatırım mıdır?
Kısa cevap mı? Hayır. Uzun cevap mı? Değişir. Fiyat / kazanç oranı (K / E oranı), on iki aylık dönem için (genellikle son 12 ay ya da on iki ay sonra (TTM) 12 aylık dönem için hisse başına kazanç (EPS) ile bölünen hisse senedinin mevcut hisse fiyatı olarak hesaplanır. ).