Son on yılda, entegre mobil ödeme çözümleri, kalabalık tabanlı borç verme platformları ve otomatik servet yönetimi de dahil olmak üzere finansal hizmetler sektörüne çeşitli teknoloji tabanlı iyileştirmeler getirildi. Finansal teknoloji alanındaki her yeni giren müşterinin vasıfları, yatırımcıları en umut verici özelliklerden biri olsa da, çeşitli yatırımcı gruplarının ihtiyaçlarını karşılamak üzere tasarlanmış, algoritmaya dayalı, otomatik bir portföy yönetim sistemi olan robo-danışmanın oluşturulması.

Robo Danışmanları Nasıl Çalışır?

Robo danışmanları yatırımcılara geleneksel mali danışman deneyimine düşük maliyetli bir alternatif sunuyor. Web tabanlı bir arayüz aracılığıyla, yatırımcılar, portföy yönetim araçlarına ve yatırım zaman çerçevesine ve bireysel risk toleransına dayalı varlık dağılımı önerilerine erişir. Robo danışmanları, bir yatırımcının varlıkları için modern portföy teorisinin temellerini temel alan en iyi tahsisini belirlemek için bir algoritma kullanmaktadır. Her robo-danışman, yatırımcının ücretleri açısından aynı değilse de, her platform, yatırımcıların paralarını yerleştirebilecekleri düşük maliyetli ve pasif olarak yönetilen endeks fonlarından oluşan çeşitli bir grup sunmaktadır.

Bir robo-danışman kullanmanın en büyük yararı, hizmet veren firmaların hayırsever mantra'nın sonucu olan düşük maliyetli yapıdır. Bu platformların çoğunda, yatırım tecrübesine hiçbir insan unsuru eklenmediğinden asgari standart finansal danışmanlık firmalarının belirlediğinden azdır. Örneğin, Wealthfront, 500 $ gibi kısa bir sürede bireylere yatırım hesapları sunar ve vergi zayiatı toplama ve periyodik yeniden dengeleme gibi hizmetleri içerir. İlk 10 bin dolar yatırım için Wealthfront bir danışmanlık ücreti değerlendirmez; Bu eşiğin üzerindeki hesaplar bir yatırımcıya yılda 25 baz puan (% 0,25) mal olur. Benzer şekilde, rober-danışman alanında bir diğer önemli oyuncu olan Betterment, asgari bakiye, pasif borsa fonlarındaki varlık dağılımı (ETF) ve yıllık 15 ila 35 baz puanlık (0,15 ila 0,35) hesaplar sunmaktadır. %) hesap büyüklüğüne bağlı olarak. Zenginlik birikimine uzun vadeli bir yaklaşım isteyen yatırımcılar ropo- danışmanlardan fayda sağlayabilir, ancak bazıları tahmin edilen başarısından çekinmektedir.

Algoritma Güvenliği

Yatırımcılara robo-danışman hizmeti sunan firmalar, son üç yıl içinde 19 milyar doların üzerinde varlık yönetimi (AUM) satın alarak büyük bir başarı elde etti. Robot danışmanı müşterilerinin çoğunluğu binlerce yıldır, çünkü bu demografik teknoloji tabanlı hizmetler ve düşük maliyetli platformlar için bir sevgi paylaşıyor. Bu üstel büyümeye rağmen, bazı analistler, robo-danışman firmaların uzun vadeli sürdürülebilirliklerine bağımsız bir yatırım hizmeti olarak şüphe ediyorlar.

Uygun varlık dağılımını belirlemek için algoritmalar ve modern portföy teorisinin (MPT) kullanılması yeni bir uygulama değildir. Geleneksel finansal danışmanlar, geniş bir yatırım hedefleri yelpazesi için müşteri portföyleri oluşturmak için benzer stratejiler kullanmaktadır. Bununla birlikte, robo-danışman yöntemi, bazı yatırımcıları ve analistleri ihtiyatlı kılan önemli bir piyasa çöküşü sırasında performans açısından henüz sınanmamıştır. Herhangi bir yatırım yaklaşımı gibi, robo-danışmanlar ve varlık tahsisi algoritmaları, tüm yatırımcılar için tek boyutta uyan bir çözüm sağlamıyor. Bunun yerine, bu platformlar, endeksin uzun vadede yatırım dalgalanmalarını karşılayabilen yatırımcılara el-off bir strateji sunuyor.

Otomasyonla Birleştirme Ekranı

Geleneksel yatırım danışmanlığı firmaları, halihazırda rekabetçi bir pazarda ropo danışmanlarının akınına karışık reaksiyonlar yaşadı. Bazıları, platformların yatırımların doğasında bir değişime neden olacağını, özellikle daha düşük ücret ve hizmetlere basit erişim bekleyen genç yatırımcılar için bekliyor. Bu kaçınılmaz olsa da, robo-danışmanlar, kapsamlı planlama, alternatif yatırım yönetimi veya karmaşık servet transferi taktikleri alanında geleneksel finansal danışmanlarla aynı seviyede kişiselleştirilmiş hizmet sunmazlar. Insan dokunuşu isteyen müşteriler için robo-danışmanlar sıklıkla geçiyor.

Bununla birlikte, geleneksel danışmanlar ve danışmanlara ve yatırımcılara yarar sağlayan teknoloji tabanlı yatırım platformları arasında sinerji bulunmaktadır. Rüşvetçi danışmanların hareketini benimseyen mali müşavirler, genç müşterilerin ihtiyaçlarını maliyet etkin bir şekilde karşılamak için Wealthfront ve Betterment gibi şirketleri kullanabilirken, ek yük giderleri olmadan uygun varlık dağılımı ve çeşitlendirmeyi elde etmek için daha kolay bir yöntem sunabilir. İnsan danışmanları ile robo-danışmanlar arasındaki bu evlilik, rop-danışmanların yatırım performansıyla ilgili olarak değerlerini ispatlama fırsatı bulduktan sonra geleceğin finansal danışma ortamına benzeyebilir.