Tecrübeli tüccar Larry Pesavento, 2000 yılında yayınladığı Açılış Fiyatı İlkesi: Wall Street daki En İyi Kayıt Sırıyla güçlü bir bant okuma tekniğini açıkladı. Yıllarca yapılan gözlemlerle, günün ilk ticaretinin genel olarak tüm oturum için nasıl destek veya direniş olarak görev yaptığını fark etti. (Daha fazla bilgi için, Destek ve Direniş Temelleri başlıklı bölümü okuyun.) İster hisse senedi ister futures oynamak olsun, 'açılış fiyatı ilkesi' birçok uygulama içerir.

Açılış fiyatı prensibi ile hangi pazarlar en iyi çalışır?

Pesavento, S & P 500 endeks vadeli işlemleri üzerine çalışmalarını sürdürüyor ancak çoğu likit piyasalar, özellikle gün içi aralıklar belirlendiğinde analizden faydalanıyor. Forex, 24 saatlik döngülerle ticaret yapmakta ve evrensel olarak kabul edilen açılış veya kapanış fiyatları olmaksızın, para birimleri ile daha zor bir süreçtir. Buna rağmen, haftanın ilk forex baskısı - Pazar gecesi Birleşik Devletler'de ve başka yerlerde - aynı amaç için etkili bir şekilde kullanılabilir.

Bu prensip pek çok açıdan çalışır, ancak bir sabah ticareti menzilini kurduktan sonra, fiyatın yukarıdan veya aşağıya doğru açılış baskısını test etmeye döndüğünde en büyük değerini gösterir. Bu ilerleme, oynaklığa bağlı olarak 30 dakika ile iki saat arasında sürebilir. Yerine getirildiğinde, yüksek, aralık düşük ve açılış baskısı aralığında 5 veya 15 dakikalık grafikler üzerinde üç çizgi çizin. (İlgili okumaya bakınız: Grafik Paternlerini Analiz Etmek: Neden Grafikler? ) Bu düzeyler arasındaki göreceli konumlandırma, her türlü yararlı bilgi ve ticaret sinyallerine neden olur. (İlgili okumalar için, bkz: Bir Marketin Gücünü Ölçmek Taşı).

En basit uygulama, fiyat gün içi oturum sırasında bu seviyelere geri döndüğünde gelir. Kısa vadeli giriş ve çıkış sinyalleri olarak bu salıncakları kullanarak küçük ölçekli koparma, arıza, ters ve arıza için yakından izleyin. (İlgili okumalar için, bkz. Anlaşmazlıklar Anatomisi ). Göründüğünden daha kolay, çünkü siz daha büyük ölçekli destek veya dirençte beklenen aynı tür eylem arıyorsanız, e. seviye düştüğünde fiyat genişlemesi veya seviyede tuttuğu zaman ters yöndeki bir itme. Menzil yüksek ve alçalıktan sonra açılış işaretine göre konumlarına bağlı olarak ticaret filtreleri olarak devreye girer.

Bunun, iki günlük ortak oturum senaryosunda nasıl çalıştığını görelim.

Powershares, Nasdaq 100 Güven (QQQ QQQPwrsh QQQ Ser.1153, 27 + 0% 96 Highstock 4. ile yaratılmıştır. 4.6.699 ) 13 Ocakta 102. 54'e kadar boşluklar ve 103'e 62 civarı 10: 50 civarında. Bu eylem, açılış baskısı ile aynı fiyata meydana gelen salıncak düşüklüğü ile bir sabah aralığı oluşturur. Yavaş bir düşüş daha sonra harekete geçer ve öğle saatinin ortasındaki açılış baskısında bir test başlatır.Fon 30 dakika boyunca zıplayıp pivotu tekrar 1: 20'de tekrar test ediyor. Sağlam düşüş baskısı, bir bozulmayı gün içinde düşüş eğilimi ile doğruluyor.

Öğle yemeğinde başarısız olan zıplamalar, fiyat açılış baskısı ve aralığı kırdığında alınan kısa pozisyonlara güvenilirlik katan düşüşlü bir fincan ve tutamak desenini tamamlar. (İlgili okumalar için, bkz. Grafik Desenlerini Analiz etme: Kupa ve Tutamaç ). Oldukça gün içi dalgalanmalara neden olan arızaların direnç olarak hareket etmeye devam etmesi nedeniyle çoğu kez birkaç gün boyunca işlem görebileceğini belirtmek önemlidir. Benzer dinamikler fiyat kırılmalarının açılması için de geçerlidir.

Gilead Sciences (GILD GILDGilead Sciences Inc73.46-0.47% Highstock 4. 2 6 ile oluşturuldu) 9 Aralıkta boşluklar attı, 103. 50'de açıldı ve sabah kurdu. Aralık arasında 102. 28 ve 104. 47. QQQ örneğinden farklı teyp dinamiklerini ayarlayarak, açılış baskısının oturumun birinci ve ikinci arasındaki yüksekliği ve düşüklüğü arasındaki farkına dikkat edin. Bu durumda, ilk baskının ihlali daha az etkiye sahip olmalı, çünkü hareket engelleri daha yüksek ve daha düşük bekliyor.

İlk 5 dakikalık çubuk sabah aralığını belirler, ancak ticaret gününe yaklaşık 45 dakika boyunca başarıyla test edilene kadar bu açık değildir (kırmızı daire). Buna karşılık, bir sonraki yükselme, açılış kene testleri yapıyor ve önümüzdeki 10 dakikada 60 sentten fazla bir artış sağlayacak. Fiyat üst seviyede derhal durur, yükseliş bardağını ve tutam şekli tamamlar ve boşluğu dolduran ve kapanış ziline devam eden güçlü bir yönlü itme ile patlar.

Üç veri noktası, tipik bir sabah kaosuna emir getiriyor, böylece çoğunluk pazardaki tonu değerlendirmek için mücadele ederken ilk stratejileri harekete geçiriyor. Bu ekstra anlayış, karlılığa giden yolda size bir bacak kazandıran, çok kısa sürede tahminsel güç ekleyen, iyi tanımlanmış bir ticaret kenarı üretir.

Bottom Line

Günün likit piyasalardaki ilk ticareti, tüm oturum için destek veya direniş gösterebilen dar bir fiyat seviyesini tanımlıyor. Bu açılış fiyatı prensibi, gün içi işlem aralığı ile birlikte kullanıldığında çok sayıda uygulamaya sahiptir.