a:

Yaygın hisse senetleri çoğunlukla Otomatik Müşteri Hesabı Aktarma Hizmeti (ACATS) olarak bilinen bir sistemle bir aracıdan diğerine aktarılır. ACATS'dan önce elle aktarma sistemi kullanıldı.

Ulusal Menkul Kıymet Takas Şirketi (NSCC), hisse senedi, tahvil, nakit, ünite tröstleri, karşılıklı fon opsiyonları ve diğer yatırım ürünlerini aktarabilen ACATS'i geliştirdi. Bununla birlikte, yalnızca
NSCC uygun üyeleri ve Depository Trust Company üye bankaları ACATS'ı kullanabilir.

Hem hisse senedi veren firma hem de onu alan firma, ACATS sisteminde bireysel sorumluluklara sahiptir. Örneğin, bir hisse senedi sahibi A Maddesi'ndeki payını hisse senedi B'ye aktarmak isterse, Firma B önce aktarmayı talep etmek için Firma A ile temasa geçmekle sorumlu olacaktır. Firma B, talimatlarla birlikte aktarma talebinde bulunduğu zaman A Firmasının üç iş günü içinde talimatları doğrulaması veya bir istisna ile cevap vermesi gerekir. İstisna yoksa, A firmasının, isteği doğruladıktan sonra transferin tamamlanması için dört gün vardır. Doğrulama, müşterinin adının ve sosyal güvenlik numarasının Firma B tarafından sağlanan bilgilerin eşleştiğini onaylamayı içermektedir. A İşletmesi A, tüm açık siparişleri iptal ettirmeli ve müşterinin hesabında yeni sipariş kabul etmemelidir. Firma A ayrıca, transfer talimatlarını, menkul kıymet pozisyonlarının bir listesi ve hesap üzerindeki herhangi bir para bakiyesi ile Firma B'ye iade etmelidir.

Hisse devri yapıldıktan sonra, komisyoncuların en azından her çeyrekte bir kez müşterilere finansal tablo beyan etmeleri gerekir. Uzmanlar ayrıca, müşterilerin uygun kayıtları ellerinde bulundurmalarını ve tüm varlıkların doğru şekilde aktarıldıklarını ve hesaplandığını tekrar kontrol etmeleri için kendi hesaplamalarını yapmalarını önerirler.