Federal Rezerv'in faiz oranlarının artması birkaç yıldır piyasalar ve yatırımcılar üzerinde durmaktadır. Janet Yellen'in son duyurusu, birçoğunun öngörülmediği faiz artışını içermedi, ancak öngörülemeyen bazı ekonomik olayları yasaklamanın muhtemelen bu yılın ilerleyen saatlerinde gerçekleşeceğini belirtti. Artan faiz oranları için "normal bir oyun kitabı" olsa da, artışların, en azından başlangıçta önemsiz ve seyrek olabileceğinden şüpheleniyorum. Hiçbiri daha az burada emeklilik yatırımcıların potansiyel bir faiz oranı zamanı karşısında mali danışmanları ile düşünmelisiniz bazı şeyler var.

Tasarruf Hesapları ve CD'leri

Tasarruf hesaplarındaki ve mevduat sertifikalarının (CD'ler) faiz oranları 'u artıracaktır. Bu faiz oranı artışının normal bir sonucu. Gerçekte emeklilik için bu yavaş bir süreç olabilir Yatırımcılar nakitleri için yüksek, verimli yerler ararlar. Ultra düşük faiz oranları emeklileri özellikle zorladı. (Daha fazla bilgi için, bkz. ABD Faiz Oranları, Dünya Ekonomisini Nasıl Taşıdı .)

Kısa Vadeli Bono Fonu ve ETF'ye Taşı

Vanguard Toplam Tahvil Piyasası Endeksi (VBMFX) dünyanın en büyük tahvil yatırımı fonudur. ABD tahvil piyasası için bir kriter olan Barclay's Agrega Endeksini izliyor. Fonun etkin süresi 5. 7 yıldır. Bunun işaret ettiği, faiz oranlarındaki her% 1'lik artış için, altta tutulan tahvil sahiplerinin değeri% 5,7 oranında düşecektir. Bu, eksiksiz bir göstergedir; ancak, ara bono fonları ve döviz ticareti yapan fonlardaki ETF'lerin yatırımcılarının faiz oranları yükselmeye başlayabilirse hissedeceği ilkelere potansiyel bir vuruş gösteriyor.

Bir taktik, 2. 58 yıllık bir sürede Vanguard Kısa Vadeli Yatırım Notu (VFSUX) gibi kısa vadeli bono fonları ve ETF'lere veya Vanguard Kısa Vadeli Tahvil ETF'ye ( BSV) 2.67 yıl sürdü. Karşılık, kısa vadeli fonlar yükselen oranlardan sermayenin erozyonunu azaltacaktır, ancak daha düşük getiri sunacaktır. Ayrıca, ara dönem tahvil fonları, birkaç yıl süreyle tutulursa, daha yüksek fon getirisi sağlayan portföye yüksek getirili tahvillerin eklenmesine izin verecek olursa, muhtemelen toparlanacaktır. Merdiven Bireysel Tahviller ve CD'ler Artan faiz ortamları, bireysel tahvil ve CD merdivenlerinin yapılandırılmasına borç vermektedir. (999 Sayılı Yatırım Ortaklılarına İlişkin Esaslar). Örneğin, beş yıllık merdiven beş yıllık dönemde altı ayda bir olgunlaşan on adet tahvil içerebilir. Her bir tahvil olgunlaştıkça, hasılat beş yıl içinde olgunlaşan ve muhtemelen daha yüksek bir faiz oranına sahip olan bir bonoya yeniden yatırım yapılacaktı.Bu süreç, farklı olgunluk aralıklarında daha uzun veya daha kısa zaman aralıklarında çoğaltılır. Örneğin, mevcut ortamda iki ya da üç yıl daha kısa bir merdiven daha uygun olabilir. Oranlarda gerçek yukarı doğru hareketi gördüğümüzde merdivenin uzunluğunu uzatabilirsiniz.

Yıllıklar Daha Çekici Olabilir

Emekli olanlar için bir sorun, düşük faiz oranlarının sigorta şirketlerinin emeklilik sözleşmeleri üzerindeki ödemelerine etkisi olmuştur. Yıllık ödemeler hakim faiz oranları, yaşınıza ve sözleşmedeki para miktarına göre belirlenir. Faiz oranları herhalde olduğundan daha fazla olursa, herkese eşitse, yıllık ödemeler artacaktı. Bir yıllık ödeme planlıyorsanız veya hesabınız varsa ve faiz ödemeyi düşünmüyor musunuz? Faiz oranları seviyesine ek olarak göz önüne alınması gereken bir takım ek faktörler vardır.

401 (k) Yatırımcılar

Emekli olmaya devam eden ancak hala çalışıyor ve emeklilik için işverenlerinin 401 sayılı kanunla tasarruf ettiren yatırımcılar. ( Faiz Oranları Düşük olduğunda Emeklilikler Nasıl Satın Alınır? (k) ya da benzer tanımlı emeklilik planı, yükselen oranların hesaplarını nasıl etkileyebileceğini göz önüne almalıdır. Planda sunulan yatırımlara bir göz atın. Orta vadede bir tahvil fonunda iseniz, belki de biraz para birimi kısa vadeli tahvil fonuna (eğer sunulmuşsa) veya belki de istikrarlı bir değer fonu için (teklif edildiğinde) taşımanın zamanıdır.

Eskiden yükselen faiz oranlarının dönemlerinde hisse senetleri için pozitif getiri elde edildiğinden hisse senedi tahsisatını hafifletmek zorunda kalacağınızı düşünmeyin. Ayrıca, fonun yükselen faiz oranları tarafından nasıl etkileneceğini görmek için bir hedef tarih fonu ya da benzer bir yönetilen hesaba yatırılan herhangi bir parayı gözden geçirin. Çok miktarda orta veya uzun vadeli tahvil fonuna sahip mi?

Hisse Senedi Üzerindeki Etki

Borsa faiz oranına olan tepkisine ilişkin bir çok çalışma kesin olarak belirtilmiştir (bkz. Hedef-Tarih ve Endeks Fonu: Bir İyi mi? karışık. Bir yandan, borç ödemeleri önemli ölçüde artacak olan şirketler, hisselerinin değerinde düşüş gösterebilir. Aynı şekilde, yüksek tahvil getirileri, bazı yatırımcıları tahvilleri tercih etmeye teşvik edebilir ve harcamaları hisse senedi ve hisse senedi fonlarından uzaklaştırabilir. Öte yandan, faiz oranı artışı, hisse senedi fiyatlarına yardımcı olabilecek daha güçlü bir ekonomiyi yansıtabilir.

Yüksek Enflasyon?

Kesinlikle bir ekonomist değilim, dolayısıyla faiz zammı ile enflasyonda bir artış arasında kesin bir neden ve sonuç bağlantısı olduğunu söylemeyeceğim. Bununla birlikte, ikisi sık sık el ele giderler. Ayrıca, bazı sektörlerde ve mesleklerde nitelikli işçilerin kıtlığı nedeniyle ücret enflasyonunu görmeye başlıyoruz. Daha yüksek enflasyon, toparlanmanın bir işaretidir ve bu, Fed'in faiz oranlarını en başta artıracağının bir nedeni. (Daha fazla bilgi için, bkz.

Emeklilikte Enflasyonu Yönetmeyle İlgili İpuçları

.) Enflasyon, emekliler için sabit bir gelirde korkunç bir şeydir. Bu, 2016 yılı için Sosyal Güvenlik yardımlarının yaşam maliyeti artışının olmayacağı ve bazı emeklilerin Medicare maliyetlerinin önümüzdeki yıl keskin bir artış göstereceği bir ortamda özellikle geçerlidir.Bu noktada enflasyonda belirgin bir artış olduğuna dair herhangi bir gösterge bulunmamakla birlikte, emekliler ve emeklilik maaşlarına yaklaşanlar, enflasyondan bir miktar koruma sağlamak için yatırımlarını değiştirmeye hazırlanmalıdır. Daha Yüksek İpotek Oranları

Emeklilikte yeni bir emeklilik yeri satın almak isteyen emekliler için daha yüksek faiz oranları daha yüksek borçlanma maliyetleri anlamına gelir ve bu onların arzulanan evi satın alma kabiliyetlerini etkileyebilir. Öte yandan, daha yüksek fiyatlar, satın alma işleminde yardımcı olabilecek ancak bir ev satıyorlarsa zarar verebilecek emlak fiyatlarını zayıflatabilir. Gayrimenkul yatırımcıları olan emekliler de etkisini hissedebilirler.

Bottom Line

Geleceği tahmin etmek her zaman zordur ve bu özellikle bu Fed için geçerlidir ve (bkz.: Gayrimenkuller, Yüksek Faiz Oranı Ortamında Yatırım ) potansiyel faiz oranı zamanı. Mali müşavirler, müşterileriyle emeklilik yakınında ya da emeklilikte olan etkisini ve etki artışının müşteriden müşteriye değişeceğinden, artışın benzersiz durumlarını nasıl etkileyeceğini tartışmalıdır. (Daha fazla bilgi için, bkz.

Emeklilerin Faiz Oranındaki Artışlara Yaklaşmaları

.)