Çoğumuz kendi yatırımlarımızı yönetmeyi severdi, ancak nereden başlayacağınızı bilmek çok zor olabilir. Hisse senedi, bono, vadeli işlem, emtia veya gayrimenkul kullanıyor muyuz? Uzun sürmeliyiz, marjda, hisse senedi kestirmek mi yoksa herşey CD'ye mi konulmalı? Elbette bu konulara ayrı ayrı dalabilirsiniz, ancak kendi riskinizi yönetmeye çalışıyorsanız, öncelikle risk toleransınızı belirlemelisiniz. Buradan, hesaplarınızı, ne kadar risk almak istediğinize ve ne kadar aktif yönetmek istediğinize bağlı olarak yönetebilirsiniz. (Daha fazla bilgi için, Investopedia'nın Risk Yönetimine Giriş konusuna bakın.)

Risk Toleransınızı Belirleme

Risk toleransı, yatırıma başlamak için inanılmaz derecede önemli bir konudur. Yaşınıza, gelirinize, yatırımlarınıza ve hedeflerinize bağlı olarak, beş risk kategorisinden birine düşeceksiniz. Bunlar:

• Çok agresif
• Agresif
• Dengeli
• Muhafazakâr
• Çok muhafazakar

Düşen spektrumun sonunun yaşına göre belirlenmesinin en kolay yolu. Gençseniz ve kariyerinize yeni başladıysanız, spektrumun çok agresif tarafına doğru düşeceksiniz; yaşlı iseniz ve emekliye yaklaşırken, muhafazakâr tarafın yakınında bulunmanız muhtemeldir. Tam olarak nerede düştüğünüzü belirlemek için bir risk toleransı anketi yapın.

Riskinizi yönetmek beş kategoride de benzer, ancak bazı küçük değişiklikler de var.

Riskin Çok Agresif Bir Yatırımcı Olarak Yönetilmesi

Çok agresif bir yatırımcı olarak kalırsanız, işleriniz oldukça kolaylaşıyor. Basitçe söylemek gerekirse, tüm yatırımlarınızın hisse senedi (hisse senetleri) içinde olmasını ve tahvil (sabit getirili) olmamasını isteyeceksiniz. Bazıları bağlarda küçük bir paya sahip olmanın zorunlu olduğunu iddia edebilir, ancak gerçek şu ki gençken hesabınıza büyük bir artış sağlamak için en fazla büyümeye ihtiyacınız var.

% 100 hisse senedi portföyüne sahip olmak da çok risk altındasınız demektir. Bu riski yönetmek için, çoğu insan tüm paralarını yatırım fonlarına yatırır. Bu fonlar yüzlerce farklı hisse senedi üzerinden yayılıyor ve herhangi bir şirketin iflas etmesine ve fonu mahvedebilme riskini en aza indiriyor. Örneğin, Enron'u al: bu şirkete her şeyi yatırım yaparak bir ton para kazanabilirdin, ancak iflas ettiklerinde her şeyi kaybettin. Yatırım fonları bu riski en aza indirir.

Unutmayın ki nakit eşdeğer bir acil durum fonu, evinizdeki hisse senedi ve diğer yatırım dışı hesaplara sahip olmak isteyeceğinizden, hisse senetlerine yatırılan her şeye sahip olamazsınız. (Daha fazla bilgi için, bkz. Yüksek Riskli Bir Portföy Oluşturma .

Risk Agresif Yatırımcı Olarak Yönetme

Çok agresif bir yatırımcıya benzer şekilde, agresif bir yatırımcı olarak, hesabınızın büyük bölümünü hisse senetlerine yatırdınız.Bununla birlikte, hesabınız aynı zamanda büyük miktarda hisse senedi (iyi kurulmuş ve başarısızlık riski minimum olan şirketler) ve bazı tahvilleri içerecektir. Büyük tahviller ve tahviller hisse senedi kadar hızlı büyümeyecektir, ancak ekonomi bir düşüş yaşarsa, bu kadar değer düşürmeyeceklerdir.

Buradaki en büyük riskiniz çok agresif yatırımcınınkine benzer. Bir pazardaki düşüşte her şeyi kaybetmemek (veya büyük bir bölümünü) için yatırım fonu ile riski etrafında yaymak istiyorum. Bu, yıllar içinde birikmiş olduğunuz şirket stokunuz varsa, riski yeniden dağıtmak için bir miktar nakit etmek için zamanın gelebileceği anlamına gelir.

Agresif bir yatırımcı,% 70 ve% 90 hisse arasında ve% 10 ile% 30 sabit gelir arasında bir hesaba sahip olacak.

Riskleri Dengeli Yatırımcı Olarak Yönetme

İş hayatına iyi başlayan, ancak emeklilikten yaklaşık on ya da ikisi büyük olasılıkla dengeli yatırımcılar olacaktır. Önemli riske girerek işiniz bitti ve şimdi istikrarlı bir büyüme istiyoruz. En büyük riskiniz, büyük bir pazar gerilemesinin (2008 ve 2009'da gördüğümüz gibi) yatırımlarınızı harap edebilir ve emeklilik planlarınızın tamamen atılmasına neden olabilir.

Bu riski bertaraf etmek için, daha fazla hisse senedi içine girmeniz ve muhtemelen bazı alternatif yatırımlara bakmanız gerekiyor. Tahsisatınızı% 40 ile% 70 arasında değiştirecek hisse senetleri, piyasa dalgalanmalarının çoğunu en aza indirecektir. Yatırımlarınızın grafiğine baktığınızda, büyüme istikrarlı, ancak agresif karşılıklarınızdan daha yavaş olacaktır.

Nakit para kazanmak ve emlak ve değerli metalleri araştırmak, hesabınızı geleneksel olarak yatırım yapılan her şeye sahip olmaktan daha düzgün bir şekilde tutmaya yardımcı olacaktır. Riskin Muhafazakâr Yatırımcı Olarak Yönetilmesi Güçlü bir emeklilik tarihi belirlediğinizde muhtemelen muhafazakâr (muhafazakar) içine düşeceksiniz yatırımcı kategorisi. Hesabınızın büyük bölümünü kaybetme riskinden artık vazgeçersiniz, ancak enflasyon oranından daha hızlı büyümek için halen biraz risk almak zorundasınız.

Tahsisatınız% 20 ve% 40 arasında değişecektir. Bu hisse senetleri, oynaklığı düşük tutmak için neredeyse büyük bir miktar (ve muhtemelen temettü ödeyen paylar) olacaktır. Riskiniz, para kaybetme riskinden, hesabınızın yeterince hızlı büyümeme riskine dönüşür. Agresif hisse senetleri olmadan, hesabınız daha yavaş büyür, ancak durgunluk dönemlerinde bu kadar düşmez.

Neyse ki, bu dönem itibarıyla diğer hayat masraflarınız en aza indirilmelidir (ev ödedi, okul kredileri gitti, üniversite aracılığıyla çocuklar) ve gelirinizden daha fazla yatırımınıza ayırdınız.

Riskin Çok Muhafazakâr Yatırımcı Olarak Yönetilmesi

Birkaç yıl emekli olduğunuz sırada hesabınız çok muhafazakâr olmalıdır. Çok az risk almak isteyeceksiniz ve hedefiniz yalnızca paranızı korumak değil, büyütmek olabilir. Hesabınızı genişletmek yerine enflasyonla baş edebilmeniz için düzenlemeler yapacaksınız.

Aslında riski ortadan kaldırmak için, hesabınız% 20'ye kadar hisse senedi olacaktır. Nakit eşdeğerlerine yatırım yapan birkaç yıl gelir elde etmek isteyeceksiniz (bunun için bir CD merdiveni harika). Bunun nedeni, üç ila beş yıllık bir piyasa gerilemesi riskini ortadan kaldırmanız gerektiğidir. Pazar düşük bir seviyedeyken yatırımlarınıza çekmek istemezsiniz, bu nedenle azalan yıllarda ve daha sonra tırmanırken nakit tasarrufundan yaşam masrafları ödersiniz. Piyasa düzeldiğinde, tükenmiş nakit kaynaklarınızı yenilemek için para çekebilirsiniz.

En muhafazakâr yıllarınız beş emekli olmak üzere emeklilikten önce beş olacak. Bu yıllarda, emeklilik yaşam tarzınızı ve gelir gereksinimlerini hesaplarken para kaybetmeyi göze alamazsınız. Birkaç yıl emeklilik yaşadıktan sonra, aslında daha fazla risk altına almaya başlayabilirsiniz. 80 yaşına gelindiğinde, bu kadar harcama yapmayacağınızı unutmayın. (Daha fazla bilgi için, bkz.

Finansal Kavramlar: Çeşitlendirme

.) Bottom Line Ne kadar çok risk almak istediğinizi, ihtiyaçlarınızı karşılayacak bir portföy oluşturmanın anahtarıdır, ancak siz Bunu sadece bir kez değerlendirmem. Her iki yılda bir, risk toleransınızı yeniden değerlendirmeniz gerekir. Ardından portföyünüzü risk toleransınıza uygun olarak ayarlamanız gerekir.

Herkesin hedefleri farklı olacak, bu nedenle risk yönetimi ile ilgili bu ipuçları çoğu kişi için çalışacak olsa da, herkes için çalışmazlar. Bazıları daha el ele istiyor; diğerleri daha fazla el ele almak ister. Sizin için doğru olan bir yatırım stratejisini bulun, yatırımlarınızı duygu yerine mantıksal temel üzerine oturtun.