Belli bir sektörde yatırım yapmak istediğinize karar verdiniz. Şimdi, "hisse senedi veya ETF satın alabilir miyim?" Yatırımcılar bu soruyla her gün karşılaşırlar. Pek çok kişi, bir ETF satın alırsanız, sektörde ortalama getiriyi elde etmekle sıkıştığınızı düşünüyor. Bu, sektörün özelliklerine bağlı olarak mutlaka doğru değildir.

GDA: Bir ETF Portföyü Kurmak

Bu seçimi yapmak, başka hiçbir yatırım kararından farklı değildir. Her zaman olduğu gibi, riskinizi azaltmanın yollarını aramak istersiniz. Elbette, pazardaki bir getiri yaratmak (alfa yaratmak) istiyorsun. Yatırımın oynaklığını azaltmak, riski hafifletmenin genel yöntemidir. Çoğu rasyonel yatırımcı, potansiyel olarak büyük bir kayıp önlemek için bazı ters potansiyel vazgeçirmek. Bir endüstri grubu genelinde çeşitlilik sunan bir yatırım, portföyün oynaklığını azaltacaktır. Bu, ETF'ler aracılığıyla çeşitlendirmenin sizin lehinize sonuç vermenin bir yoludur.

Alpha, bir yatırımın kendi kriterinden daha iyi performans yapma yeteneğidir. Daha istikrarlı bir alfa oluşturursanız, yatırımınızdan daha yüksek bir getiri elde edebilirsiniz. Piyasayı yenmek için bir ETF yerine hisse senedi bulundurmanız gerektiğine dair genel bir inanç var. Bu düşünce her zaman doğru değildir. Doğru sektörde olmak da alfa elde etmeye neden olabilir.

Stok Toplama Çalışır durumda

Çok çeşitli geri dönüşler ya da oranların ve diğer temel analiz türlerinin yanlış fiyatlandırmanın yapılabileceği durumların bulunduğu endüstriler ya da durumlar, hisse senedi seçicilere aşma fırsatı sunar.

Belki araştırma ve tecrübelerinize dayanarak bir şirketin ne kadar iyi performans gösterdiğine dair iyi bir görüşünüz vardır. Bu içgörü, riskinizi azaltmak ve daha iyi bir geri dönüş elde etmek için kullanabileceğiniz bir avantaj sağlar. İyi bir araştırma, hisse senedi yatırımcısına ödül veren katma değerli yatırım fırsatları yaratabilir.

Perakende sektörü, hisse alımının, sektörü kapsayan bir ETF almadan daha iyi fırsatlar sunabileceği bir gruptur. Sektördeki şirketler, taşıdıkları belirli ürünlere dayalı olarak geniş bir geri dönüş dağılımı eğilimi gösterirler ve bu da akıllı stok seçicinin iyi bir şans vermesine neden olur.

GDA: Perakende Stokların İncelenmesi

Örneğin son zamanlarda kızınız ve arkadaşlarının belirli bir perakendeci tercih ettiklerini fark ettiniz. Daha fazla araştırma yaptıktan sonra, şirketin mağazalarını yükselttiğini ve yeni ürün yönetimi insanlarını işe aldığını fark ettiniz. Bu, kızınızın yaş grubunun gözünü yakalayan yeni ürünlerin piyasaya sürülmesine yol açtı. Şimdiye kadar, pazar fark etmedi. Bu tür bir bakış açısı (ve araştırmanız), perakende bir ETF'yi satın almak üzerine hisse aldığınızda size bir avantaj sağlayabilir.

Hukuksal veya sosyolojik bir bakış açısı ile şirket anlayışı, piyasa fiyatlarında derhal ele geçirilmeyen yatırım fırsatları sağlayabilir.Böyle bir ortam belirli bir sektör için, çok fazla geri dönüş dağılımı olduğu zaman, tekli senet yatırımları çeşitlendirilmiş bir yaklaşımdan daha yüksek getiri sağlayabilir.

Bir ETF, En İyi Seçim Olabileceğinde

Ortalama değerlerden dar aralıklarla dağılım gösteren sektörler, piyasada dayak sonrası getiri elde etmeye çalışırken hisse senedi toplayıcılara avantaj sağlamazlar. Bu sektörlerdeki tüm şirketlerin performansı benzer olma eğilimindedir. Bu sektörler için genel performans, herhangi bir hisse senedinin performansına oldukça benzer. Endüstriler ve tüketici zımbaları endüstrileri bu kategoriye girmektedir. Bu durumda, yatırımcılar, belirli hisse senedi seçmek yerine, portföylerinin ne kadarının sektörde genel olarak tahsis edileceğine karar vermeleri gerekir. Kamu hizmetlerinden ve tüketici zımbalarından gelen getirilerin dağılımı dar olma eğilimindeyken; hisse senedi toplama, bireysel menkul kıymetlere sahip olma riskinin yeterince yüksek getiri sağlamaz. Yatırımcılara, ETF'ler sektördeki hisse senedi tarafından ödenen temettüleri geçirdikleri için de bu fayda sağlamıştır.

Bazen belirli bir sektördeki hisse senetleri, genelde dağılan getirilere tabidir; ancak, yatırımcılar, aşırı faaliyete devam etme ihtimali bulunan menkul kıymetleri seçemezler. Bu nedenle, sektörde bir veya daha fazla hisse toplama yoluyla riski düşürmenin ve potansiyel getirilerini artırmanın bir yolu bulamıyorlar.

GDA: En İyi Yatırım Fonu Nasıl Seçilir

Şirket performansının sürücüleri daha kolay anlaşılırsa, ETF'yi düşünebilirsiniz. Bu şirketler, daha düşük performans göstermelerine veya iyi sonuç vermelerine neden olan karmaşık teknoloji veya süreçlere sahip olabilirler. Belki de performansları, yeni kanıtlanmamış bir teknolojinin başarılı bir şekilde geliştirilmesi ve satılmasına bağlıdır. Geri dönüş dağılımı geniş ve kazanan olma ihtimali oldukça düşük olabilir. Biyoteknoloji endüstrisi, bu şirketlerin çoğunun yeni bir ilacın başarılı bir şekilde geliştirilmesi ve satılmasına bağlı olduğu için iyi bir örnektir. Yeni uyuşturucunun gelişimi denemeler dizisindeki beklentileri karşılamıyorsa ya da FDA uyuşturucu başvurusunu onaylamazsa şirket karanlık bir gelecekle karşı karşıyadır. Öte yandan, FDA uyuşturucu onaylıyorsa, şirketteki yatırımcılar yüksek oranda ödüllendirilebilir.

Yarı iletkenler gibi bazı emtia ve özel teknoloji grupları, ETF'lerin tercih edilen alternatif olabileceği kategoriye uyar. Örneğin, şimdi madencilik sektörüne yatırım yapmak için iyi bir zaman olduğuna inanıyorsanız, spesifik sanayi maruziyetini elde etmek isteyebilirsiniz. Bununla birlikte, bazı hisse senetlerinin üretimine zarar veren siyasi sorunlarla karşılaşabileceğinden endişe duyuyoruz. Bu durumda, riski azalttığı için belirli bir hisse senedi yerine sektöre girmek akıllıca olur. Özellikle genel pazardan daha iyi performans sergiliyorsa, genel sektördeki büyümeden hala fayda sağlayabilirsiniz.

Stokları seçip seçmeyeceğinize veya bir ETF seçmeye karar verirken, elde edilebilecek riske ve potansiyel getiriye bakın. Stoktan toplama, ortalamadan geniş bir geri dönüş dağılımı olduğunda ETF'lere göre avantaj sağlamaktadır.Ve endüstri veya hisse senedi bilgilerinizi kullanarak bir avantaj elde edebilirsiniz.

ETF'ler, iki durumda stoklara göre avantajlar sunar. Birincisi, sektördeki hisse senetlerinin getirisinin ortalamada dar bir dağılımı olduğunda, bir ETF en iyi seçim olabilir. İkincisi, şirketin bilgisi ile avantaj elde edemiyorsanız ve geri dönüş dağılımı ne olursa olsun, en iyi seçim, bir ETF'dir.

SEE: 5 ETF Kusurlarını Göz ardı etmeyin

Bottom Line

Stokları veya bir ETF'yi seçerseniz, temel yatırımın temellerini anlamak için sektör ya da hisse senedi ile ilgili güncel bilgiye sahip olmanız gerekir. Zaman içerisinde iyi işlerinizin hepsini boşaltmak istemezsiniz.