Delaware Investments'dan sabit getirili bir yatırım fonu düşünen yatırımcılar için strateji, kompozisyon, harcama oranı ve üçüncü parti derecelendirme gibi unsurların hepsi dikkate alınması önemlidir. Delaware Uzun Süreli Tahvil Sınıf C ("DEECX"), Delaware Ulusal Yüksek Verimlilik Belediye Tahvil Sınıfı A Waalyed ("CXHYX") ve Delaware Vergisiz New York Class A Yükleniciden Muaf ("FTNYX") üç adet sabit kategori kriterlerine ve yüksek üçüncü parti derecelendirmelerine göre sürekli olarak güçlü tarihsel getirileri olan yatırım fonları. Altta yatan strateji yatırımcılar için uygunsa, bunlar bir portföyde bu nişin doldurulması için güçlü adaylardır.

Genişletilmiş Süre Bonosu (DEECX)

Delaware Genişletilmiş Süre Bonosu fonu öncelikle şirket tahvillerine yatırılan aktif olarak yönetilen bir fondur. Fon, yüksek getirili bonoların portföyün% 20'sini oluşturmasına rağmen, yatırım amaçlı menkul kıymetlere ağır temas sağlamayı amaçlıyor. Fon, Barclays Long Amerika Kurumsal Endeksi ortalamasının iki yıl içinde ortalama portföy süresini hedeflemektedir. Ağustos 2016 itibarıyla, fonun fiyatı 675 dolardı. 5 milyon aktif altındaki varlıkları (AUM) ve minimum 1.000 $ tutarında yatırım yapmıştır.% 1.73'lük harcama oranı ortalamanın üstündeydi ve Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC) getirisi% 2.85 idi. % 1 yüklüdür.

Mayıs 2016'dan itibaren, fonun son üç yıllık ortalama getirisi% 2. 53, kurumsal tahvil kategorisi kıyaslamasından 11 baz puan yukarıda idi. Fonun% 7.43'lük beş yıllık getiri ve% 8.46'lık 10 yıllık getiri, sırasıyla 272 ve 271 baz puan ile kategori karşılaştırmasını aştı. Bu getiriler, ortalamanın üzerinde bir risk getiriyordu; standart sapma, üç yılda yüzde 7,6 puan, beş yılda yüzde 7,51 puan ve on yılda yüzde 9,64 puanlık bir artış gösteriyordu. Bunların hepsi karşılaştırmalı ortalamalardan önemli ölçüde yüksekti. Bu risk profiline rağmen, Morningstar fona beş yıldızlı bir puan veriyor.

Ulusal Yüksek Verimli Belediye Tahvili (CXHYX)

Ulusal Yüksek Yayılı Belediye Tahvili fonu, varlıklarının en az% 80'ini belediye varlıklarına yatırır. Bu menkul kıymetler Amerika Birleşik Devletleri genelinde işletmeler tarafından verilir ve süreleri değişken olabilir, genellikle beş ila 30 yıl arasında değişir. Normal koşullar altında, fon, göreceli olarak düşük kredi derecelerine sahip menkul kıymetler üzerine yoğunlaşmakta, genellikle daha yüksek getiri elde etmektedir. Mart 2016 tarihi itibarıyla, fon, 8,44 yıllık efektif vade ve ortalama% 5,6 kuponlu 431 adet farklı menkul kıymeti elinde tuttu. En büyük üç holding, Buckeye Tütün Yerleşim Finansman Kurumu, Jefferson Alabama Kanalizasyon Geliri tahvilleri ve Tütün Settlement Financing Corp. Idi.New Jersey'den. Temmuz 2016 itibarıyla, fon 1 ABD Doları idi. AUM için 2 milyar, asgari yatırım tutarı 2, 500 $ idi. Gider oranı% 0.85 ve SEC verimi% 2.75 idi.

Mayıs 2016'dan itibaren, fonun üç yıllık ortalama getirisi% 4,61, yüksek verimli belediye kategorisi kıyaslamasının altı baz puan üzerindedir. Beta ve standart sapma, kıyaslama değerlerine benzerken, fonun% 8.37'lik beş yıllık getiri ve% 5.75'lik 10 yıllık getiri kategori kriterine sırasıyla 106 baz puan ve 173 baz puan yükseldi. Fonun yükten feragat edilmiş hisseleri, Morningstar'dan beş yıldızlı bir puan alıyor.

Vergi Engelsiz New York Fonu (FTNYX)

Vergisiz New York Fonu, federal vergilere ek olarak New York devlet kişisel gelir vergisinden muaf olan cari gelirin yüksek bir seviyesini hedeflemektedir. Fon aktif olarak yönetiliyor ve yöneticiler piyasa koşullarının gerektirdiği ortalama vade ve bileşimi ayarlıyorlar. Mart 2016 tarihi itibarıyla, fon 147 vade farkla, 5.88 yıl ve ortalama kupon değeri% 5. 09 ile çeşitli menkul kıymetler tuttu. İlk üç holding New York Geçici Finans Kurumu Gelecekteki Vergi Güvenli Gelir tahvilleri, New York Sınai Kalkınma Ajansı tahvilleri ve New York Devlet Yurdun Otoritesi tahvilleri idi. Mayıs 2016 itibarıyla, fon 95 $ idi. 3 milyon AUM ve en az 2.000 $ yatırım yapmıştır. Gider oranı% 0. 83, SEC verimi% 1. 57 olmuştur.

Mayıs 2016 itibarıyla, fonun üç yıllık ortalama getirisi% 3, 51, belediye New York uzun kategori kıyaslamasından 82 baz puan yukarıda idi. Fonun% 6,3'lük beş yıllık getiri ve% 5,08'lik 10 yıllık getiri, sırasıyla kategori kriterini 72 baz puan ve 92 baz puan artırdı ve bu, çok benzer standart sapma ve beta ile karşılaştırıldığında elde edildi. Riskle düzeltilmiş bu güçlü performans, yükten feragat edilmiş hisselerin Morningstar'dan beş yıldızlı bir puan almasına yardımcı oldu.