Üstten yatırım stratejisi, ekonominin sağlığını belirlemek (ve o zamana yatırım yapmak isteyip istemediğiniz) ve bu sektörlerdeki en güçlü hisse senetlerini seçerek getirileri en üst düzeye çıkarmaktır. Bu yazıda, ekonominin gücü, genel piyasa ve bunu belirlemek için kullanılabilecek çeşitli taktikler üzerinde duracağız. Bu yazının amacı yatırımcının uzun vadede yatırım yapmak istediğini varsayacağız.

Top

'dan başlayın. Yatırım stratejisi genel pazarın gücünü belirlemeye dayanmaktadır. Bu, pazarın hangi tarafında olmak istediğimizi belirlememize yardımcı olacaktır: borsada uzun, kısa veya değil. Bunu belirlemek için aşağıdaki yöntemleri kullanabiliriz:

Nakit, hisse senedi dışına mı taşıyor? Nakit hisse senedi terk ederse, fiyatların muhtemelen düşmeye devam edeceğini ya da yakında daha da altına düşmeye başlayacağı sinyalini veriyor. Hisse senetlerine akan nakit fiyatlarda artışa neden olur. Yatırım Fonu Enstitüsü (ICI) tarafından yayımlanan ve nakit akışının yatırım fonuna girip girmediğini ölçmek için aylık ortalama rakamlar alın. Verilerde hangi trendlerin olduğunu görmek için bu verilere bir grafik yapın. Bu, yalnızca bir alım satım sinyali değildir, ancak diğer göstergelerle birlikte kullanılmalıdır.

Para ülkeye giriyor ve orada kalıyor mu, yoksa ayrılıyor mu? Ekonomiye akan para artışları hisse senetleri için yükseliş eğilimi gösteriyor. Eğer ayrılıyorsa, yabancı yatırımcıların paralarını ekonomimizden ve hisse senetlerimizden çekmeye devam etmesi nedeniyle piyasaların daha da geride kalacağı daha olasıdır. Bu bilgiler, Menkul Kıymetler Sektörü ve Finansal Piyasalar Birliği (SIFMA) veya Ekonomik Analiz Bürosu'nda (BEA) bulunabilir.

Ekonomi ve hisse senetlerine giren veya çıkan ekonomi para birimlerini inceledikten sonra aşağıdaki adımları ekleyin.

S & P 500 Endeksinin 10 yıllık bir çizelgesine dayanarak, fiyatlar şu an geçen yılda yukarı ya da aşağı doğru hareket ediyor mu? Başka bir deyişle, grafik ilerleyen olarak daha yüksek en düşük ve en yüksek eğilimi gösteriyor (yukarı trend) veya düşükten alçak ve yükseklere (düşüş eğilimi) kademeli olarak düşüyor mu? Mevcut eğilim, pozisyonlarınızı almak istediğiniz yerdir.

Ayrıca, 200 günlük hareketli ortalamalar gibi basit göstergelerin kullanılmasını da seçebilirsiniz. 200 günlük hareketli ortalamanın üzerinde bir haç arayın. Para, ekonomiye ve borsaya (yatırım fonları vasıtasıyla) artan bir oranda akıyorsa, çapraz doğrulanır. Bu onay, 200 günlük ortalamanın üzerindeki kırılma miktarını düşürecek ve bu da yanlış olacaktır.

Uzun pozisyonlar için, borsa ve ekonomiye para akarken fiyatların yükselmesini istiyoruz.Eğer para akıyor ancak piyasa daha da ilerlemiyor ise, tüm kriterlerin birlikte hareket etmesini bekleyelim. (Teknik analizin yanı sıra, temel analizde harmanlama hakkında bilgi edinmek için, Teknik ve Temel Analizi 'u da okuyun.)

Çevrim Ekle Analiz

Gerekli değilken , ek bir eleman ekleyebiliriz: döngüler. Çevrimler, diğer bilgileri kullanmamıza ve bir pazarın üstüne gelip gelmediğimizi belirlememize yardımcı olabilir. Dalgalanmalar meydana gelebilir ve farklı araştırmalar döngülerin uzunluklarını değiştirebilir, ancak yine de yararlıdır.

S & P 500 grafiklerine bakın ve fiyatların en üst seviyede olduğu noktayı seçin. Üstler arasındaki yılları (veya daha küçük zaman çerçevesi ticareti için aylar) sayın ve o zaman şu an bulunduğumuz yerle karşılaştırın. Örneğin, ortalamada, tops'un üç ila dört yıl aralıklarla ayrılması ve bu son pazar topundan bu yana iki yıl geçmesi durumunda, döngüler, en az bir yıl daha (muhtemelen iki veya bir biraz daha uzun, ortalama ). Zaman çerçevemiz daha uzun olursa, analizimizde kullanmak için daha uzun vadeli döngüler arayabilirsiniz.

Aynı zamanda bir pazarın altındaki ve diğerinin arasındaki uzunluğa da bakabiliriz. Zaman içindeki kalıplar tekrarlama eğilimi gösterir ve bu nedenle pazarın zirve noktasına ne kadar yakın olabileceğini belirlemede çok yararlı olabilirler. Hiçbir miting bir önceki ile aynı değildir, ancak ortalamalara bakarak zamanlamanın oranını daha çok lehimize koyabiliriz.

Birlikte Götürme

Döngüler hakkında bir fikrimiz olduktan sonra, bunların çevrelerindeki ve nerede olduğumuz hakkında bir fikrimiz olduğunda, tüm sinyallerin hizalanabileceği fırsatları aramak istiyoruz. Yatırımları satın almak için, piyasanın dipten düşmesini, yukarı doğru hareket etmesinde (döngüye göre) en az bir yıl veya daha fazla süre kalmasını, S & P 500'ün yükselmesini ve nakitin ülkeye girmesini sağlamalıyız hisse senedi bulunmaktadır.

Bu, pazarın önümüzdeki birkaç yıl içinde nereye gideceği konusunda net bir resim verecektir. Bu, piyasanın hemen beklediğimiz yönde ilerleyeceği anlamına gelmiyor; zaman alabilir ve tüm göstergelerin tersine dönebileceği olasılığı vardır. Piyasalar dinamik ve çok hızlı bir şekilde yön değiştiriyor. Bu nedenle, bu yöntem, emniyetli değildir, çünkü analizimiz her zaman tamamen doğru olmayacaktır. Bazı eğilimler başladığı için devam etmelerinin (kayıplara ve kâr etmeyeceğine) dair bir garantinin olmadığını da hatırlamak da önemlidir.

Sonuç

Piyasa hakkında iyi bir analiz yapmak çok zaman almaz. Sadece, belirli faktörlerin hizalandığından emin olmak istiyoruz; bu da bize pazarın sağ tarafında kendimizi yerleştirmek için en iyi şansı verecektir. Bahsedilen faktörleri kullanarak bu şansları büyük ölçüde artıracağız. (Alternatif olarak, "aşağıdan yukarıya" yatırımı ve bu iki stilin Alt Katları Karşılamak İçin da birlikte nasıl kullanılacağını öğrenin.