Vanguard Group'un 20 milyon müşterisine 40'dan fazla ABD ve uluslararası hisse senedi yatırım fonu bulunmaktadır. Aralık 2014 itibarıyla 3 trilyon doların üzerinde aktif varlık (AUM) ile Vanguard, yatırım fonu endüstrisinde en düşük harcama oranına sahip olması ve fon getirilerinin karşılaştırmalı endeksleriyle tutarlılığı nedeniyle biliniyor.

Çoğu Vanguard Fund, karşılaştırıldığı endekste biraz daha iyi performans gösteriyor. Bununla birlikte, bu düşük performans genellikle fonun harcama oranına çok yakındır. Son bir, üç ve beş yıllık dönemlerde endekslere karşı sürekli olarak düşük performans gösteren sadece üç Vanguard fon bulunmaktadır. Tüm geri ödemeler, 31 Aralık 2015'teki bitiş tarihine dayalıdır.

Vanguard Pasifik Hisse Senedi Endeksi Fonu, Pasifik bölgesinde 2,000'den fazla şirkete ağır bir yatırım yapan pasif yönetilen bir endeks fonu. Japon firmalara vurgu. Fon başlangıçta kendisini MSCI Pasifik Endeksi ile karşılaştırdı. Mart 2013'te FTSE Gelişmiş Asya Pasifik Endeksi ile karşılaştırmaya geçti ve Eylül 2015'te tekrar endeksleri değiştirdi. Mevcut karşılaştırma endeksi FTSE Asya Pasifik Bütün Kapak Endeksi Geliştirildi. Fon,% 0,26 gibi düşük bir harcama oranına sahiptir ve bu da bir ve beş yıllık dönemlerdeki düşük performans değerlerine çok yakındır. Fon, yalnızca üç yıllık süre boyunca% 0,62 daha düşük performans gösterdi. Karşılaştırma endekslerinde meydana gelen bu iki değişime ne kadar düşük performansın atfedilebileceği belli değildir.

Vanguard Explorer Fund Yatırımcı Payları (VEXPX)

Vanguard Explorer Fund, öncelikle küçük ABD şirketlerinin hisse senetlerine, uzun vadeli sermaye artırımı hedefiyle yatırım yapar. Fonun varlıkları sekiz farklı danışman şirket tarafından yönetilmekte ve toplam 15 farklı danışman tarafından yönetilmektedir. 700 küçük cap şirkette hisse tutar. The Explorer Fund, Russell 2500 Index'teki şirketlerden oluşan ve bir bütün olarak endeksten daha iyi sermaye takdir potansiyeli taşıdığı düşünülen Russell 2500 Büyüme Endeksi ile kıyaslanıyor. Fon, yıllık getirinin toplam getirisini -8'dir. Bir yıl için% 8, üç yılda% 7.21, beş yılda% 8.39 ve 10 yılda% 6. 51 olarak bulunmuştur. Bu, endekste düşük performans gösteren fonun tutarlı bir kaydını temsil eder. Fon portföyündeki firmaların ortalama kapitalizasyonu 2 dolardı. 30 Kasım 2015 itibarıyla 8 milyar. Russell 2500 büyüme endeksindeki firmaların ortalama aktifleştirmesi 4 milyar dolardı. Daha küçük çaplı şirketlere yatırım yapmak, fonun düşük performansını açıklayabilir. Çorbayı bozan çok fazla aşçıdan oluşan basit bir durum da olabilir.

Vanguard Sermaye Değeri Fonu Yatırımcı Payları (VCVLX)

Vanguard Capital Value Fund, her sermaye seviyesinin şirketlere yatırım yapar. Fon, pazarın geri kalanıyla karşılaştırıldığında değer düşük olan ve beklenen gelir artışından daha fazla potansiyele sahip firmalara yatırım yapmak istiyor.

Endeksin ortalama kapitalizasyonu, fonun şu anda yatırım yaptığı şirketlerin ortalama aktifleştirilmesinden 3 kat fazla olsa da, fon kendisini Russell 3000 Değer Endeksiyle karşılaştırıyor. Russell 3000 Değer Endeksi, Russell 3000 Endeksindeki genel endeksten daha düşük fiyat-kitap (P / B) oranlara sahip firmalardan oluşuyor ve beklenmedik büyüme umutları var gibi görünüyor.

Fon, karşılaştırmalı endekste yıllık bazda -9 getirisi ile sürekli düşük performans gösterdi. Bir yıl için% 78, üçüncü yıl% 10.93 ve beş yıl% 7. 51. Endeks -4'e döndü. % 13,% 12.76 ve% 10.98 arasında değişmektedir. Geçtiğimiz 10 yıl boyunca, fonun yıllık kazançları% 5, 82, endeksin getirisi ise% 6,11. Bu fark% 0,29, fonun% 0,5'lik gider oranından daha azdır.