Vanguard Group, 3 ABD doları tutarındaki bir Amerikan yatırım yönetimi firmasıdır. Merkezi Malvern, Pennsylvania'da bulunan yönetim altındaki varlıkların (AUM) 0 trilyonu. Şirket 1975 yılında faaliyete başlamış ve 14.000'den fazla çalışanı bulunmaktadır. Mayıs 2016 itibarıyla, 14 farklı tahvil odaklı borsa yatırım fonu (ETF) sunmaktadır. Aşağıda, günlük ortalama hacmine dayanan bu tahvil ETF'lerinin en likit üçünün bir listesi verilmektedir.

Vanguard Toplam Tahvil Piyasası ETF

Vanguard Toplam Tahvil Piyasası ETF (NYSEARCA: BND BNDVng Ttl Bnd Mrk81. 85 + 0. 06% Highstock 4. 2 ile oluşturulmuştur. .6 ), Vanguard'ın sunduğu en likit olan ETF'dir ve ortalama günlük hacmi 2 milyon pay vardır. Fon, yatırımcılara Amerika Birleşik Devletleri'ndeki yatırım amaçlı tahvillere karşı geniş bir açıklama getiriyor. Mayıs 2016 itibarıyla, 30 ABD Doları'dır. 1 milyar AUM ve% 0,06'lık bir harcama oranı ile benzer şekilde yatırım yapan fonların ortalama harcama oranından% 93 daha düşüktür.

Portföy 7 911 bireysel menkul kıymete yatırılmış ve ortalama vadesi sekiz, ortalama süresi 5, 7 yıldır. Portföyün yaklaşık üçte ikisi, Hazine'ye, tahvil bonolarına ve ipotek desteğine sahip menkul kıymetlere (MBS) yatırım yapabilir. Portföydeki geri kalan kısım varlığa dayalı, ticari MBS, finans, endüstriyel ve hizmet tahvillerine yatırılır. BND,% 5,6 oranında yabancı tahvil tahsisatına sahiptir.

Fonun Nisan 2007'deki başlangıcından bu yana, 30 Nisan 2016'ya kadar yıllık kazanç oranı% 4.66 olarak gerçekleşti. Aynı tarihte, bir yıllık, üç yıllık ve beş yıllık yıllık getiri sırasıyla sırasıyla% 2.66,% 2. 2 ve% 3.49 idi. Bugüne kadar 10 Mayıs 2016'ya kadar olan dönemde BND,% 3.38 oranında geri döndü. Barclay'ın Başkenti S. Agrega Endeksi karşısında, fonun beta değeri 1.0, bir R-kare cinsinden 0.99'dur. 30 Nisan 2016'ya kadar, onun üç yıllık standart sapması% 3.12'dir.

Öncü Kısa Vadeli Tahvil ETF

Vanguard'ın, günlük ortalama hacminin yaklaşık 1,2 milyon olduğu en yeni ikinci ETF, Vanguard Kısa Vadeli Tahvil ETF'dir (NYSEARCA: BSV BSVVng Shrt-TrmBnd79.55 +0. 02% Highstock ile oluşturulmuş 4. 2. 6 ). Mayıs 2016 itibarıyla, fon 18 ABD dolarıdır. AUM'da 7 milyar, harcama oranı% 0,09, benzer holdinglere sahip olan fonların ortalama harcama oranından% 89 daha düşüktür. BSV, ABD hükümetine ve yatırım amaçlı tahvillere yatırım yaparak Barclay Capital'in Bir ila Beş Yıllık Devlet / Kredi Endeksinin performansını taklit etmeyi amaçlıyor. Mayıs 2016 itibarıyla, portföyün yaklaşık% 65'i Hazine ve tahvil bonolarına, portföyün geri kalan kısmı ise finans, sanayi ve hizmet sermayesine yatırılmıştır. Fonun yaklaşık% 7'si uluslararası konularda yatırım yapıyor.Portföy, 2.325 adet tahvil, ortalama etkin vade ise 2.8 yıl, ortalama süresi 2.7 yıl olarak gerçekleşmiştir.

BSV'nin kuruluş tarihi 3 Nisan 2007'dir ve o zamandan beri, 30 Nisan 2016'ya kadar% 3'lük yıllık getiri elde etmiştir. Bir yıllık, üç yıllık ve beş yıllık yıllık getiri yıllık kazançlar 1.69 % 19, sırasıyla% 1.19 ve% 1.62 olarak gerçekleşti. 10 Mayıs 2016 tarihine kadar olan yıl fon% 1.66 iade etti. Barclay Capital America Aggregate Index'e göre hesaplanan BSV'nin beta değeri 0.4, R-kare 0.97'dir. Fonun üç yıllık standart sapması% 1.32'dir.

Vanguard Kısa Vadeli Kurumsal Tahvil ETF

Vanguard'ın sunduğu üçüncü en likit olan ETF, Öncü Kısa Vadeli Kurumsal Tahvil ETF'dir (NASDAQ: VCSH VCSHVng Shr-Tr Crp79.84 + 0. 06% Highstock ile oluşturulmuş 4. 2. 6 ). Ortalama günlük 826, 000 hisse hacmine sahiptir. Mayıs 2016'dan itibaren, fon 12 milyar dolarlık AUM ve% 0,1'lik bir harcama oranı ile benzer şekilde yatırım yapan fonların ortalama harcama oranından% 88 daha düşüktür. Yatırım amaçlı şirket tahvillerine yatırım yaparak cari gelir sağlamayı amaçlıyor. VCSH, 2 milyondan fazla holdinge yatırım yaparak, endüstriyel ve finans bonolarına neredeyse% 95 ayırmaktadır. Fonun ortalama etkin vade ve ortalama süresi, sırasıyla, 3 yıl ve 2 8 yıl olarak belirlenmiştir.

Nisan 2016'ya kadar, bir yıllık, üç yıllık ve beş yıllık yıllık getiri sırasıyla sırasıyla% 2,19,% 1,84 ve% 2,65 olmuştur. Fonun Kasım 2009'da kuruluşundan bu yana, yıllık bazda% 3.24 oranında bir getiri gerçekleştirmiştir. VCSH, 10 Mayıs 2016'ya kadar% 02,0 oranında geri döndü. Barclay Başkenti Birleşik Toplam Endeksine karşı hesaplandığında, beta ve R-kare değeri, 0,47 ve 0,69'dur. Üç yıllık standart sapma% 1,68'dir.