a:

İstatistikte, regresyon analizi, değişkenler arasındaki ilişkileri ortaya çıkarmak ve olumlu ya da olumlu olarak birbirlerine bağımlı olup olmadıklarını belirlemek için yaygın olarak kullanılan bir tekniktir. Doğrusal gerileme, finansal uzmanların ve uygulayıcıların sıklıkla, bir finansal metriğin diğerini nasıl etkilediğini (örneğin hisse senedi fiyatı ve faiz oranları) değerlendirmek için kullanır. Hisse senedi fiyatlarının bağımlı bir değişken ve faiz oranlarının açıklayıcı bir değişken olduğu doğrusal bir regresyon çalışırken, kullanıcı genelde kesme terimi ve faiz oranı ile R-kare metriği için katsayılar elde eder. Hisse senedi fiyatları ile faiz oranları arasındaki korelasyon, R-kare değerinin kareköküne eşittir.

Doğrusal Regresyon

Doğrusal regresyon, finanstaki çeşitli metrikler arasındaki ilişkilerin ortaya çıkarılmasında vazgeçilmez bir araçtır. Regresyon analizinin en büyük yararı, farklı faktörleri kontrol etme ve değişkenler arasındaki en makul istatistiksel bağlantıyı ve birbirlerini nasıl etkilediğini bulma becerisinden gelir. Doğrusal gerileme, gözlenen veri noktaları arasındaki farktan türetilen hata terimlerinin karesini en aza indirgeyerek gözlemlenen verilere doğrusal bir çizgiyle uyuşmaktadır.

Korelasyon Katsayısı

Hisse senedi fiyatı ile faiz oranı arasındaki korelasyon katsayısı, bu iki değişkenin birbiriyle doğrusal olarak ne derece ilişkili olduğunu gösterir. Korelasyon pozitif, sıfır veya negatif olabilir ve -1 ile 1 arasında değişir. Olumsuz bir korelasyon değeri iki değişkenin yönünde hareket ettiğini, pozitif korelasyon ise iki değişkenin birlikte hareket ettiğini gösterir.

Korelasyon ve Regresyon Sonuçları

Hisse senedi fiyatı ve faiz oranı regresyonu, kesişim süresi ve faiz oranı için katsayıları gösteren sonuçlar üretir. Faize ilişkin regresyon katsayısı, faiz oranındaki% 1'lik bir değişimin hisse senedi fiyatını nasıl etkilediğini tahmin etmede yardımcı olsa da, R-kare metriği, iki değişken arasındaki korelasyonu belirlemek için en yararlı önlemdir. Kullanıcı, R-kare katsayısının karekökünü alarak, hisse senedi fiyatı ile faiz oranı arasındaki korelasyon elde eder.