Alınan basitlik ve kolaylık nedeniyle şirket tarafından finanse edilen birçok emeklilik planında hedef tarih fonları popüler seçenekler haline gelmiştir. Plan katılımcıları, uzun bir yatırım tercihi listesi hakkında bilgi toplarken saatlerce vakit harcamak yerine emeklilik tasarruf planlarını otomatik pilot olarak belirleyebilirler; bu fonlar, paralarını periyodik olarak, yaklaştıkça uygun yatırımlara doğru yeniden tahsis etmeyi taahhüt eder hedef tarihleri.

Ancak, bu fonlar vergi ertelenmiş bir plan veya hesapta iyi bir seçim olsa da, perakende hesaplarında bu fonları satın alan yatırımcıların kazançlarından nasıl vergilendirileceğini anlamaları önemlidir. Hedeflenen Tarih Fonu Vergi Sonuçları Hedeflenen tarih fonları, bir dizi topluluğun oluşturduğu yatırım fonlarıdır (daha fazla bilgi için bkz.

Hedeflenen Tarih Fonu Avantaj ve Dezavantajları

). diğer yatırım fonları, örneğin büyüme ve gelir fonu veya sektör fonları. Hedef tarihlerinden çok uzakta oldukları zaman agresif yatırım yapmak ve daha sonra hedef tarih yaklaştıkça paralarını gittikçe daha muhafazakar duruma getirmek için tasarlanmışlardır.

Bu strateji, hedef kitlesi fonlarının mevcut varlıklarının bir bölümünü periyodik olarak satmasını ve doğada daha az agresif yenilerini satın almasını gerektirir. Bu, vergiye tabi perakende hesaplarında bu fonlara sahip olan yatırımcıların, fonun yeniden tahsis prosedürünü üstlenmesiyle periyodik olarak sermaye kazançları (veya kayıpları) ile vurulacağı anlamına gelir. Bu kazanç ve kayıpların birçoğu uzun vadede olacaktır, ancak bazıları kısa vadede olabilir, bu da bu kazanımların (veya kayıpların) vergi açısından normal kazanç olarak sayılması anlamına gelir.

Yatırımcılar ayrıca, her yılın sonunda fonların oluşturduğu kazanç ve kayıplar için vergi da ödemelidir. Örneğin, varlıklarından birisi olarak bir büyüme fonu bulunan bir hedef tarih fonu, büyüme fonu tarafından fon yatırımcılarına üretilen sermaye kazanç ve kayıplarını geçirmelidir. Ve bunu, sahip olduğu her fon ile yapmak zorunda kalacaktır. Bu kazanç ve kayıplar, fon bu fonların hisselerini satarken ve başka bir şeye hareket ettiğinde gerçekleşen kazanç ve kayıpların üstesinden gelir. (Daha fazla bilgi için, bkz. Niçin Hedeflenen Tarih Fonu 'a Dikkat Edilmelisiniz.)

Aynı şey, temettüler ve faiz geliri için de geçerlidir. Altındaki fonlar tarafından üretilen tüm temettüler ve faiz, hedef tarih fonundan yatırımcılarına geçirilir. Bu gelir IRS tarafından sıradan gelir olarak kabul edilir, bu yatırımcılara bu gelir üzerinden en üst sınırdaki vergi matrahında vergilendirilecek demektir.

Vergilendirilebilir bir tarih fonu, vergiye tabi bir hesapta tutulmak, pek çok durumda pahalı bir öneri olabilir, çünkü hedef tarih fonları vergi kaçırma hasatları gibi ürettikleri vergilendirilebilir geliri azaltmak için eylemler gerçekleştirememektedir.Onların geri dönüşleri, tamamen sahip oldukları alttaki fonlardan sağlanır; dolayısıyla, onlarla birlikte gelen vergi sonuçları üzerinde hiçbir kontrolü yoktur.

Bu nedenle, birçok finansal danışman, müşterilerine, IRA ya da işveren sponsorluğundaki emeklilik planında sahip olmak istedikleri herhangi bir hedef tarih fonuna sahip olduklarını önerir. Bunun getirdiği tek dezavantaj, fon tarafından üretilen tüm kazançların geleneksel IRA'larda ve işveren sponsorluğundaki emeklilik hesaplarında normal gelir olarak vergilendirilmesi ve üretilen uzun vadeli kazanımlar için yatırımcıların herhangi bir sermaye kazanımı tedavisi alamayacağıdır . Tabii ki, bu fonları Roth IRA hesaplarında tutanlar fonun herhangi bir kapasitede ürettiği herhangi bir vergi ödemeyeceklerdir.

Bottom Line

Hedeflenen tarih fonları, kendi portföylerini aktif bir şekilde yönetmek istemeyen yatırımcılar için otomatik yatırım yönetimi sağlayabilir. Bununla birlikte, vergi verimsizlikleri onları bir emeklilik planının veya IRA'nın dışında tutmak için kötü bir seçim yapabilir. (Daha fazla bilgi için, bkz. Hedef-Tarihe Sahip Olunan Fonu Ne Zaman Kullanalım .)