a:

Negatif Hacim Endeksinin (NVI) iki farklı versiyonu vardır ve bunların her ikisinden de bir hibrid versiyonu bulunur. Ne olursa olsun, NVI, piyasa hareketlerinin arkasındaki hacim odaklı momentumu izleyen kümülatif bir gösterge görevi görür. İşlevselliği iki yönlüdür: trend gücünün doğrulanması veya reddi ve eğilim ve ters gelişim beklentisi.

Aslında, NVI, Advance / Decline Line ile karşılaştırılabilir bir formül olan New York Borsası'nın ilerleyen ve azalan konulardaki net net farkla hesaplanmıştır. Bu sürüm, 1960'lı yıllarda bir dizi yanlış sinyalden sonra istendiğinde bulundu, NVI itiraz altına girdi. 1970'lerin ortalarında, borsa mantığı teknisyeni ve analisti Norman Fosback'in çabalarıyla bir başka versiyon ortaya çıktı.

Fosback, orijinal NVI'ye üç düzeltme yaptı. Net konular satırını kaldırdı ve avanslar ve reddiyeler arasında yüzde bazlı bir fark bıraktı. Bağıl gücü ölçmek daha kolay hale getirmek için bir taban indeks düzeyi 100 eklendi ve ilk iki değişikliğe dayanarak, mevcut NVI eğilimleri ile 255 günlük hareketli ortalama veya EMA arasındaki ilişkinin etrafında dönen satın alma ve satma sinyalleri yarattı.

NVI kendini hacimdeki net düşüşlerle ilgilidir, bu nedenle hacim arttıkça kümülatif NVI değeri değişmez. Bu, Pozitif Hacim Endeksinin (PVI) ters işlevi. Fosback'e göre, boğa piyasaları, NVI eğilimleri 255 günlük EMA'dan daha yüksek olduğunda ve ayı piyasaları EMA'nın altına düştüğünde tercih edilmektedir. Endeksin bazı taraftarları orijinalin Fosback'in değiştirilmiş versiyonuyla birlikte çizilmeye devam ediyor ve orijinalin pazar genişliğini teyit etmede üstün olduğunu, ancak sinyaller üretmekte fakir olduğuna inanıyorlar.

3'ten büyük ->