a:

Nakit akış tablosundaki işlemler bölümü, net ödenmemiş giderleri ve işletme sermayesindeki değişikliklerden kaynaklanan nakit miktarlarını ekleyerek net geliri ve nakit akışlarını mutabık kılmaktadır. Cari varlıktaki artışlar ve kısa vadeli yükümlülüklerdeki azalmalar, işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını net gelir ile karşılaştıran nakitlerin bir kullanımı olarak kabul edilir. İşletmeler nakit akışlarındaki düşüşü engelleyen bir strateji oluşturmak için işletmeler, net geliri en üst düzeye çıkarmaya ve verimlilik oranlarını en iyi duruma getirmeye odaklanmalıdır.

Nakit akış tablosu, gelir tablosunda belirtilen kara eşit olan net gelir ile başlar. Nakit akış tablosunun ilk girişi olarak, azalan net gelir, operasyonların bir dönemden başlayarak nakit akışlarında bir azalmaya neden olan başlıca faktördür. Net gelir, belirli bir dönemde bir işletmenin satış ve masraflarını yansıtır ve yatırımcılara şirketin işletme performansının bir resmini sunar.

Azalan satışlar veya marj sıkıştırması karlılığı olumsuz etkiliyor. Satışlar, değişen ekonomik koşullar, fiyat gücünün kaybolması, bir ürünün yaşam döngüsü içindeki zamanlaması veya kötü operasyonel yürütümden olumsuz etkilenebilir. Bu kaymalar, ekonomideki azalan toplam talebe, yeni rakiplerin girişine veya etkisiz satış ve pazarlama faaliyetine atfedilebilir. Marj sıkıştırması yukarıda belirtilen fiyatlama gücünün kaybı sonucunda oluşabilir, ancak dahili olarak zayıf gider yönetiminden kaynaklanıyor olabilir.

İşletme faaliyetleri bölümündeki nakit akımlarının en önemli kullanım alanları genellikle işletme sermayesindeki değişikliklerdir. Bazı cari varlık ve borçların artış veya azalışları nakit akım tablosuna yansıtılır. Varlıklarda büyüme ya da bir döneme ait borçlardaki azalma, nakit kullanımını teşkil eder ve operasyonlardan kaynaklanan nakit akışlarını azaltır.

İşletme sermayesi yönetimi, envanter ciroları, ödenmeyen gün sayısı ve bekleyen ödenmesi gereken gün sayısı gibi verimlilik oranları ile değerlendirilir. Stok devir hızı, bir dönemdeki stokların dönem sonu oranını veya satışını bulmak suretiyle hesaplanır. Envanter cirolarının düşürülmesi, genellikle envanter yönetiminin daha az etkili olduğunu gösterir. Zayıf stok yönetimi, herhangi bir zamanda bilanço stok seviyesini genişletir. Bu işlemlerden kaynaklanan nakit akışlarını azaltan nakit kullanımıdır.

Days sales outstanding, bir şirketin müşterilerden nakit toplama hızını ölçer. Bu metrik, dönemdeki gün sayısı ile alacakların dönem içindeki kredi satışlarına oranı çarpılarak hesaplanır. Bekleyen günlerdeki satışlar artarsa, bu yetersiz alacak toplama uygulamalarını gösterir.Bu, daha yüksek dönen varlıklara, işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını azaltan nakit kullanımına neden olur.

Ödenmesi gereken günler, bir işletmenin tedarikçilerine ne kadar hızlı ödeme yapacağını ölçer. Dönem içindeki gün sayısının bir dönemdeki borçların hesaplanmasına oranlanması ile hesaplanır. Ödenecek ödenmemiş gün sayısı düştüğünde, bir şirketin tedarikçileriyle anlaşmaya varılan süre düşer. Bu bilançoda borç hesaplarını azaltır. Cari borçların azaltılması nakit kullanımından kaynaklanmaktadır ve bu işlemlerden kaynaklanan nakit akışlarını azaltır.