Fidelity'nin 1946'ya dayanan yatırım fonu işlemleri iki ayrı operasyona ayrılmıştır. Birincisi Fidelity Investments çatısı altında karşılıklı fon ürünlerinden oluşan bir ailedir. İkincisi, üç bölümlü Fidelity Management & Research Company, tüm Fidelity fonlarının oyunculuk danışmanıdır. Şirketin merkezi Boston, Massachusetts, fakat tüm dünyada operasyonlara sahip.

Fidelity'nin 2015 yılının ikinci çeyreğine ilişkin mali tabloları, yönetimindeki varlıklarını 5 dolardan daha büyük olarak listeliyor. 2 trilyon, varlıkları yönetim altında (AUM) 2 dolardan fazla. 1 trilyona ulaşarak onu ABD'deki en büyük yatırım yöneticileri arasında yer alıyor. Global olarak, Fidelity, yönetilen varlıklarla ilgili olarak en büyük ikinci yatırım fonu ve finansal hizmetler grubudur.

Kurucu Edward Johnson Johnson'un oğlu Ned Johnson, Fidelity Investments'ın başkanlığını yapıyor. Johnson ailesi şirket paylaşımlarının% 49'unu birden fazla üye arasında kontrol ediyor, ancak daima bir blok olarak oy kullanıyor.

Fidelity Yatırım Fonu Felsefesi

Fidelity'nin yatırım fonu felsefesini baş rakiplerinden ayıran iki tema vardır: küresel araştırma ve stratejik çeşitlilik. Bu, diğer şirketlerin çeşitlilik hedeflemediğini veya mükemmel araştırma yeteneklerine sahip olmadığını söylemek değil; sadece başka hiçbir şirketin tescilli araştırma ve farklı seçeneklerin temalarını aktif olarak pazarlamaması.

Resmi web sitesinde Fidelity, Etkili Pazar Hipotezi (EMH) ve Modern Portföy Teorisi (MPT) ile olan görüş ayrılığını açıkça dile getiriyor. Şirket piyasaların her güvenliği her zaman doğru fiyatlandırmasını beklemiyor; bu, yanlış fiyatlandırılmış stokları belirlemek ve adapte etmek için nitelikli yöneticilerin ve iyi araştırmaların gerekli olduğu anlamına geliyor.

Aslında, Fidelity, "araştırma" kelimesini, yatırım felsefesi sayfasındaki başka herhangi bir isimle sık sık kullanıyor. Fidelity araştırma yaklaşımı, elle tutulur ve doğada çok temel bir husustur; yani, her sektörün geniş kapsamlı bir incelemesi ile birlikte şirketlerle olan görüşme. Fidelity, üst düzey yönetim, üretim hatları, dağıtım güzergahları, satış mağazaları ve her bir entegrasyon hattını peşin fiyatlı veya yanlış fiyatlı oylar bulmak için sorgular.

Fidelity'nin portföy yöneticilerine, diğer şirketlerin yatırım yöneticilerine göre daha fazla ideolojik esneklik veriliyor. Her Fidelity portföyü şirketin etkileyici araştırma bölümleri tarafından desteklenmektedir, ancak aksi takdirde, yöneticiler uygun gördükleri şekilde geri dönmek için yalnız kalmaktadırlar. Fidelity, dinamizm, çeşitlilik ve esneklik yoluyla güce inanır ve yatırımcılara renkli seçenek yelpazesine ek olarak bonus gelir.

Fidelity web sitesi, herhangi bir işlem ücreti olmaksızın, fonları aramak ve çoğunu (çoğunlukla Sadakat teklifleri) ticaret yapmak için mükemmel bir yerdir.Fidelity'in açıklığıyla ilgili hoş bir şey, 10'dan fazla para birimi arasında kolaylıkla Morningstar derecelendirmeleri, ücretler ve diğer bilgileri karşılaştırabilmenizdir.

Sunulan Varlık Sınıfları

Fidelity'nin yatırım fonu tekliflerinin genişliği ile yarışmaya yaklaşan çok azı var. Morningstar, Aralık 2015 itibariyle 350'den fazla Fidelity yatırım fonu listeliyor. Fidelity web sitesi bu fonları yedi büyük varlık grubuna (Yurtiçi Sermaye, Uluslararası Sermaye, Sektörler, Sabit Getirili, Varlık Tahsisi, Endeks ve Para Piyasası) ve 40'dan fazla alt gruba ayırmaktadır.

Morningstar stil kutusunu tanıyan kullanıcılar için, Fidelity dokuz alanın her birinde öz kaynak sağlıyor. Fidelity web sitesi tekliflerini kodlayan iyi bir iş yapsa da, Morningstar web sitesi belirli bir fon türü arayan ve stil kutusuyla daha rahat olan kullanıcılar için daha iyidir.

Fidelity, Yurt İçi Sermaye kategorisinde, düzinelerce yatırım fonu sunar ve bunları büyük değer, geniş uyum, geniş büyüme, küçük / orta değer, küçük / orta karışım, küçük / orta büyüme, gelir odaklı olarak ayırır. , her yere gidin ve çeşitlendiriciler. Uluslararası Sermaye, dört alt kategoride 25 farklı fon ile küçük bir segment: temel uluslararası, bölgesel ve tek ülke, küresel ve gelişmekte olan piyasalar.

Diğer öz sermaye seçenekleri Sektör ve Endeks kategorilerine ayrılmıştır. Sektör yatırımcıları, isteğe bağlı, tüketici unsurları, enerji, sağlık hizmetleri, sanayi, finans, bilgi teknolojisi, kamu hizmetleri, telekomünikasyon, gayrimenkul ve materyalleri kullanarak karşılıklı fonlar seçebilir.

Endeks fonları çok basit bir şekilde ayrılmıştır. Şirketin yurtiçi ve uluslararası stok hatlarına bölünmüş 20 hisse senedi bulunmaktadır.

Eşitlik ve sabit gelir karışımı isteyen harmanlanmış veya dengeli yatırımcılar Fidelity Asset Allocation fonlarından seçim yapabilirler. Bunlar, oynaklık ve riskle organize olma eğilimindedir; Genel olarak konuşursak, daha riskli fonların eşit maruz kalma oranı daha yüksektir ve daha az riskli fonların daha fazla tahvil riski vardır.

Dik durmayan Fonlar

Doğal olarak, Fidelity'nin geniş ürün yelpazesi, hemen hemen her türdeki yatırımları kapsar ve genel olarak performans notlarına sahiptir. Morningstar, Fidelity'nin fonlarının büyük bir taraftarıymış; Aralık 2015 itibarıyla beş yıldızlı genel Morningstar derecelendirmesine sahip 18 Fidelity yatırım fonu vardı. Bu 18 fonun dokuzu saf eşitlik oyunlarıydı (tahvil ihracı olmadığı anlamına geliyor) ve dört fon daha hisse senedi ve tahvillerin karışımıydı.

18 Fidelity beş yıldızlı fonun beşi de 1 yıllık performans için en iyi% 5 seviyesinde yer aldı. Bu beş kişiden üçü saf oynamaydı: Fidelity Select IT Hizmetleri Portföy Fonu, Fidelity Select Perakende Portföy Fonu ve Fidelity Select Biyoteknoloji Fonu. Fidelity Select Perakende Portföy Fonu ve Fidelity Select Biotechnology Fund, her biri en iyi% 1'lik sıralamada 3 yıllık, 5 yıl ve 10 yıllık performans için sıralanmıştır. Morningstar metodolojisine bakarsanız (ki bu tam olarak yanılmaz değil), bu iki yatırım fonu Fidelity serisinde (en azından geçmişteki performans ve mevcut momentum bakımından) güçlü öz kaynak fonlarıdır.

Sadece bir Fidelity gelir fonu Morningstar'tan beş yıldızlı bir ömür boyu ve en iyi% 5 1 yıllık sıralamaya sahip olabilir: Fidelity Michigan Belediye Gelirleri Fonu. 3 yıllık (en üst% 3), 5 yıllık (üst% 6) ve 10 yıllık (en üst% 3) performans kategorilerinde hiç bir zaman en iyi% 1'lik sıralamada yer almıyor olsa da etkileyici sıralamaya sahip.

Elbette, Morningstar yatırım fonu seçiminde sonuncu değil. Birçok fidelilik fonları, Morningstar sistemi aracılığıyla yüksek oranda sıralamamış olağanüstü ve iyi çalışırlar.

Fidelity Uluslararası Büyüme Fonu birkaç yaşındadır ve 2011'den bu yana yıllıklaştırılmış toplam getiriyi yaklaşık% 17'lik bir ortalamaya sahiptir. Harçlar yüksektir - ki bu çoktur, çoğu insanın gözünde - ama çok çeşitli, iyi çalışıyor ve uluslararası pozlamayı isteyenler için harika bir uydu veya çekirdek.

Fidelity Yeni Binyıl Fonu, son yıllarda Uluslararası Büyüme Fonu'ndan daha güçlü bir performans gösterdi. Ayrıca daha düşük ücretler istiyor ve son yıllarda Kiplinger'in en çok kazandırdığı 25 adetsiz fondan biri seçildi.

Elbette yatırımcılar, Fidelity Capital & Income Fund'a daima göz atmalıdır. Uzun bir geçmişe sahip, devasa, muhafazakar bir fon ve şirketin en gururlu amiral gemilerinden biri. Fidelity Contrafund, 111 milyar doların üzerinde net varlık ve beş yıldız Morningstar derecesi bulunan ABD'deki en büyük tek yönetici yatırım fonudur.