Teknik analistler, çizelge desenlerini analiz etme konusunu ve çıktılarını biliyorlar ve bir topluluk teknik analiz aracı, çizelgedeki noktaları belirlemek için destek ve direnç bölgeleri kullanmakta olup, burada duraklama veya hakim olanın tersine çevrilmesi eğilim oluşabilir. Bir destek veya direniş alanı belirlendiğinde, potansiyel ticaret giriş veya çıkış noktaları sağlar. Bunun nedeni, fiyat bir destek noktasına veya direne ulaştığında, iki şeyden birini yapmasıdır: destek veya direniş seviyesinden uzaklaşmak veya fiyat seviyesini ihlal etmek ve yönünde devam etmek.

Bu göstergelere dayanan esnaf şekillerinin çoğu, destek ve direnç bölgelerinin bozulmayacağı inancına dayanmaktadır. Fiyat, destek veya direnç seviyesinde durdurulup bozulmadığına bakılmaksızın, tüccarlar yön üzerine "bahis" oynayabilir ve doğru olup olmadığını hızlı bir şekilde belirleyebilir. Fiyat yanlış yönde hareket ederse, pozisyon küçük bir kayıpla kapatılabilir. Ancak fiyat doğru yönde hareket ederse, hareket önemli olabilir. Bu yazıda, destek ve direnç bölgelerinin ölçülmesi ve yorumlanmasında temel etkenler incelenecektir.

Destek ve Direniş Nedir? Destek, talep yoğunlaşması nedeniyle düşüş trendinin durması beklenilen fiyat seviyesidir. Bir güvenlik bedeli düştükçe, hisse talebi artmakta, böylece destek hattı oluşturulmaktadır. Direnç bölgeleri, fiyatlar yükseldiğinde bir satım nedeniyle ortaya çıkar. Bu anahtar konsepti anlamak, kısa vadeli yatırım stratejinizi büyük ölçüde artırabilir.

Dolayısıyla, destek ve direnişin temelleri, ticaret fiyatları altındaki bir zemin ve tavan olarak düşünülebilecek bir direnç seviyesi olarak düşünülebilecek bir destek seviyesinden oluşur. Fiyatlar düşer ve ya destek seviyesini test eder; destek seviyesi "tutun" ve fiyat yükselir ya da destek düzeyi ihlal edilir ve fiyat destek düşer ve muhtemelen daha düşük seviyede bir sonraki destek seviyesine geçilir.

Sık sık, uzun bir ticarete katılmak isteyen piyasa katılımcıları, güvenlik fiyatlarının bu destek seviyelerinden birine geri dönmesini bekleyecektir. Diğer bir deyişle, alıcılar bu seviyelerde pozisyon girmeye hazır olan ve güvenliğin daha iyi, daha düşük bir fiyatla satın alınmasını umut ediyorlar. Şekil 1'de, günümüzde Crocs Inc. (Nasdaq: CROX CROXCrocs Inc8; 76-9.% 09 Highstock 4. 2. 6 ile oluşturulmuş) günlük grafik gösterilmektedir kurulan destek ve direniş alanlarını.

Şekil 1

Direnç, tedarik yoğunluğundan dolayı geçici olarak durması beklenebilir. Ev benzetmesini kullanarak direniş tavan olarak düşünülebilir. Bir odada sallanan bir kauçuk bilye yere (destek) çarpacak ve ardından tavandan (direnç) geri tepecektir.Zemin ve tavanda sıçramaya devam eden bir top, destek ve direnç bölgeleri arasında fiyat birleşmesi yaşayan bir ticaret aracına benzemektedir. Şimdi, topun, uçuşun ortasında, bir bowling topuna dönüştüğünü düşünün. Bu ekstra kuvvet, eğer yola çıkarsa topu direnç seviyesine itecek; aşağıya doğru topu destek seviyesinden itecektir. Her iki durumda da, boğa ya da ayılardan ekstra güç ya da coşku, desteğin veya direncin üstesinden gelmek için gereklidir.

Fiyat, geçici olarak düştüğü için fiyat düzeyi yukarı çıkmaya çalıştığı zaman bir destek seviyesi sonunda direnç seviyesine, tersine direnç seviyesi bir destek seviyesine gelecektir. Uzun dönemli genişleme veya ara bölgedeki kasılmalar gibi bölgelerde köklü bir değişiklik olması halinde yatırımcılar dikkat etmelidir.

Destek ve Direniş Alanlarının Önemliliğinin Ölçülmesi Fiyat çizelgeleri, tüccarların ve yatırımcıların görsel olarak destek ve direniş alanlarını tanımlamalarına ve bu fiyat düzeylerinin önemi ile ilgili ipuçları vermelerine olanak tanır.

Dokunma sayısı . Birkaç kez fiyat, bir destek veya direnç alanını test ederse, seviye o kadar önem kazanır. Fiyatlar bir destek veya direniş seviyesinden sıçramaya devam ederse, daha fazla alıcı ve satıcılar ticaret kararlarını bu seviyelerde görür ve bunlara dayanırlar.

Önceden Alınan Fiyat Taşı . Destek ve direnç bölgeleri, dik hareketler veya düşüşler öncesinde daha belirgin olacak gibi görünüyor. Örneğin, hızlı, dik bir ilerleme (veya artış eğilimi), daha fazla rekabet ve coşku ile karşılanacak ve yavaş, sürekli bir ilerlemeden daha önemli bir direnç seviyesi ile durdurulabilir. Yavaş bir ilerleme, çok fazla dikkat çekmeyebilir. Bu pazar psikolojisinin teknik göstergeleri yönlendiren iyi bir örnektir.

Belirli Fiyat Düzeyindeki Ses Düzeyi. Belli bir fiyat seviyesinde gerçekleşen daha fazla alış ve satış, destek veya direnç seviyesinin güçlü olması muhtemeldir. Bunun nedeni tüccarların ve yatırımcıların bu fiyat seviyelerini hatırlamaları ve tekrar kullanmalarıdır. Güçlü aktivite yüksek hacimlerde gerçekleştiğinde ve fiyat düştüğünde, insanlar bu seviyeye döndüğünde çok fazla satış gerçekleşebilir; çünkü insanlar, bir ticareti bir zarar vermeden aksaklık noktasında kapatmaya çok daha rahattırlar.

Zaman . Destek ve direnç bölgeleri, seviyeler düzenli olarak, uzun süre test edildiğinde daha da belirgin hale gelir. Endo Sağlık Çözümleri (Nasdaq: ENDP ENDPEndo International plc5.93-4.94% Highstock 4. ile yaratılmıştır. 2. 6 ), örneğin, 37 $ 'lık bir artış gösterdi. Şekil 2, nihayetinde bu önemli direnç seviyesinin artan hacim altında iterek günlük bir ENDP tablosunu gösteriyor.

Şekil 2

Beklenti veren Destek ve Direnç Bölgeleri Destek ve direnç alanları iyi kurulduktan sonra belirlenmek kolay olsa da, bu bölgelerin nerede oluşabileceğini tahmin edebilmek yararlıdır.Piyasa katılımcıları, önemli destek ve direnç bölgelerinin nerede oluşacağını tanımak için çeşitli yöntemler uygulayabilir.

Trend çizgileri . Bir fiyat tablosunda destek ve direnci tespit etmenin en kolay yollarından biri eğilim çizgileri ile ilgilidir. Bunlar, önceki fiyat değişimlerinin (veya ters çevrilmelerinin) gerçekleştiği noktaları birbirine bağlayan bir grafikte çizilen düz çizgilerdir. Trend çizgileri, düşüş trend çizgisi oluşturmak için salınım yükseklikleri arasında veya yukarı eğilim çizgisi çizmek için salıncak en düşük seviyeler arasında çizilir. Trend çizgisine ne kadar çok kez fiyat çizgisi dokunursa, bir destek veya direnç seviyesi o kadar önem kazanır.

Önceki Yüksek ve Düşük. Önceki yüksek ve alçak destek ve direniş oluşumu için başlıca hedeflerdir. Örneğin, hisse senetleri bir önceki seviyeye ulaştığında, fiyatların bir önceki yüksek seviyenin üzerine çıkması durumunda, mevcut pozisyonların yeniden düzenlenmeyi bekleyerek kapatılacağı ve diğer tüccarların satın almaya hazır olabileceği için biraz dikkat çekebilir .

Retracement Yüzdeleri. Pek çok teknik analist gelecekteki destek ve direnç düzeylerinin nerede oluşabileceğini tahmin etmek için geri alma yüzdelerine güvenir. Geri çekme yüzdeleri belirli bir güvenligin büyük ve düsük olani arasindaki mesafeye dayali bir ölçüm kullanir. Bir sonraki direniş seviyesini tahmin etmek için hareketin belirli yüzdeleri grafiğe uygulanabilir. Fibonacci düzeltmeleri, fiyatın durabileceği veya ters çevrilebileceği olası alanları belirlemek için yaygın olarak kullanılan bir araçtır.

Hareketli Ortalamalar. Hareketli ortalamalar, çoğunlukla, destek ve direniş bölgeleri gibi davranırlar. Şekil 3'te, fiyatın bulunduğu yerde American Express günlük bir grafik gösterilmektedir (NYSE: AXP AXPAmerican Express Co95 .37-0.% 96 Highstock 4. 2 6 ile oluşturulmuştur) 200 günlük hareketli ortalamada, tekrar tekrar destek veriyorlar. Yatırımcı, hareketli ortalamaları, fiyat çizgileri önemli bir hareketli ortalamanın üstünü aştığında veya fiyatların hareketli bir ortalamanın altına düştüğü durumlarda, işlemlerden çıkmak gibi hamleleri ters yönde öngörmek gibi çeşitli şekillerde kullanabilirsiniz. Hareketli ortalamanın nasıl kullanıldığına bakılmaksızın, "otomatik" destek ve direnç seviyeleri sık sık oluştururlar.

Şekil 3

Alt satır Destek ve direnç seviyeleri, teknik analizcilerin kullandığı temel kavramlardan biridir ve eğilim çizgileri de dahil olmak üzere çok çeşitli teknik analiz araçlarının temelini oluşturur ve Fibonacci ve altın oranı. Bu seviyeler, fiyatın durma veya ters yönelme eğilimi gösterdiği ve yüksek ihtimalli ticaret giriş ve çıkış noktalarının belirlenmesine yardımcı olmak için kullanılabilir. İlginizi çeken menkul kıymetler için destek ve direnç seviyelerini belirlemek için pratik yapın ve esnafınıza giriş çıkış noktalarını bulmada daha iyi olursunuz.