Küçük ölçekli hisse senetleri, uzun vadeli ufuklar üzerinden tarihsel olarak büyük borsa stoklarından daha iyi performans gösterdi. Bununla birlikte, bu fazladan getiri son derece değişken olabilir. Ekonomik genişleme sırasında küçük ölçekli hisse senetleri üstün getiri elde etme eğilimi gösterir. Ekonomik durgunluk dönemlerinde, büyük caplı muadilleriyle kıyaslandığında çok daha hızlı düşüş gösterirler. Küçük kapaklar makroekonomik risklere karşı daha fazla hassasiyet göstermektedir.

Küçük ölçekli şirketlerin bulunduğu şirketler genellikle kötü zamanlara dayanabilmek için rekabet avantajı ve etkin ölçeklerden yoksundur. Bu şirketlerin, daha büyük karlı hisse senetleri ile karşılaştırıldığında daha az karlı oldukları ve daha az getiri elde etmelerinin nedeni budur. Küçük ölçekli şirketlerin büyüme oranları daha yüksek olduğu için yüksek yatırımcı duyarlılığının ve yüksek değerlemelerin keyfini çıkarıyorlar; bu da duyarlılık azaldığında hızlıca tersine dönebilir.

Geniş kapsamlı pazara kıyasla 2015 yılında geniş kapsamlı küçük-hisse senedi performansının düşük performansına rağmen, küçük sermayeli hisse senetleri çeşitlendirme ve uzun vadeli sermaye kazanımı için yararlı olabilir. Yatırım fonları endüstrisi, yatırımcılar için makul bir maliyetle mükemmel seçenekler sunar.

Küçük hisse senetleri, algılanan riskler nedeniyle 2016'da yüksek volatilite seviyeleri göstermeye devam edebilir. Bununla birlikte, küçük caplı yatırım fonları, portföylerini ABD hisse senedi piyasasının belirli bir yerinde çeşitlendirmek isteyen yatırımcılar için cazip seçenekler sunmaktadır.

Öncü Küçük Ölçekli Yatırım Endeksi Yatırım Fonu Yatırımcı Payları

Aktiflerin yönetimi (AUM): 56 milyar dolar

2010-2015 yıllık ortalama net aktif değeri (NAV) dönüşü:% 12.9% > Net gider oranı:% 0,23

Vanguard Küçük Ölçekli Yatırım Endeksi Yatırımcı Payları, ABD şirketlerinin küçük stoğu stoklarından oluşan CRSP US Small Cap Index'in performansını izlemektedir. Fon, ABD ekonomisinin farklı sektörleri arasında geniş çeşitlilik gösteren küçük ölçekli hisse senetlerine pasif maruz kalma imkânı sunuyor. Finansal sermaye, fon varlıklarının yaklaşık% 26'sını oluştururken, endüstriyel sermayelerin yaklaşık% 20'lik bölümü tahsis edilmiştir. Diğer fonlarla karşılaştırıldığında, bu fon çok düşük bir ciro oranı% 10'a sahip ve bu da verimi oldukça verimli kılıyor. Fon portföyünün% 0,5'inden fazlasına tek bir hisse senedi muhasebesi yapılmaksızın, holdingler geniş çeşitlilik göstermektedir.

Fon Morningstar analistinin altın puanı ve tutarlı bir şekilde risk düzeltilmiş getirileri ve son derece düşük maliyeti için dört yıldızlı genel bir derece kazandı. Fon, yükleme ücreti olmaksızın gelir ve 3,000 $ minimum yatırım gereksinimi vardır.

Homestead Küçük Şirket Menkul Kıymetler Fonu

AUM: 1 $. 2 milyar

2010-2015 yıllık ortalama NAV getirisi:% 14,26

Net harcama oranı:% 0,91

Homestead Small Company Stock Fund, Russell 2000 Endeksinde küçük miktarlı hisse senetleri yatırımı yapıyor.Fon, özellikle, işletmelerinde önemli bir değişiklik yapmak üzere konumlandırılan ve rekabetçi bir pozisyonda veya finansal sonuçlarla sonuçlanabilecek şirketlerde odaklanmaktadır. Russell 2000 Endeksine kıyasla, bu yatırım fonu sanayi şirketlerine yaklaşık% 27 oranında daha büyük bir varlık tahsisi yapmaktadır. Tüketici takdirde hisse senetleri ve finansal stoklar, fon portföyünün sırasıyla% 22 ve% 18'ini oluşturmaktadır. Fon, genellikle% 3'lük olağanüstü düşük bir ciro oranı ile sonuçlanan uzun bir süre hisse senedi satın alıyor ve elinde tutuyor. Bu satınalma ve bekletme stratejisi, fonu yüksek oranda vergi verimliliği sağlamaktadır.

Fon, gösterge endeksini son üç, beş ve son 10 yıl boyunca sürekli dayak yedi. Riskten dolayı düzeltilmiş getirileri nedeniyle, fon Morningstar'dan beş yıldızlı genel bir puan aldı. Fon, yükleme ücreti olmaksızın gelir ve başlangıç ​​katkısı 500 TL gerektirir.

Geniş Görüş Fırsat Fonu

AUM: 708 dolar. 3 milyon

2010-2015 yıllık ortalama NAV getirisi:% 11. 21%

Net harcama oranı:% 1. 23%

Broadview Fırsat Fonu, küçük veya orta ölçekli hisse senetleri iki veya üç -yade ufuk Fon, portföyüne eklenebilecek potansiyel bir şirket için cazip değerleme ve nitel özelliklerin bir kombinasyonunu değerlendirir. Fon, temel ilkelerini ihlal eden hisse senetlerini derhal bertaraf edebildiğinden ciro oranı biraz yüksek olabilir; 2015'te% 41 seviyesinde kaldı. Bu, bu yatırım fonu biraz daha az vergi-verimli yaptı. Fon tüketici döngüsel stoklarında yaklaşık% 27 oranında fazla ağırlık veren bir pozisyona sahipken, bilgi teknolojisi fon varlıklarının% 24'ünü oluşturuyor. Fonun tek bir holdinginde% 4'ü aşan bir tahsisat yoktur.

Morningstar, bu fona bir analistin gümüş puanını ve dört yıldızlı genel notunu verdi. Fon, yükleme ücreti almıyor ve 1, 000 minimum yatırım gereksinimi ile birlikte geliyor.

Glenmede Küçük Sınır Yatırım Portföy Sınıfı Danışmanı

AUM: 2 ABD Doları. 3 milyar

2010-2015 yıllık ortalama NAV getirisi:% 14,44

Net gider oranı:% 0,94

Glenmede Small Cap Equity Portföy Sınıfı Danışmanı, cazip değerleme kombinasyonları ile küçük-büyüklükteki hisse senetlerine yatırım yapmaktadır ve olumlu kazançlar ve satış momentumu. Fon, holding seçimlerini, her sektördeki hisse senetlerini sıralayan tescilli çok faktörlü modellere dayandırmaktadır. Fon yöneticileri, Russell 2000'in bir karşılaştırma endeksi olmasıyla sektörleri, sanayileri ve bireysel firmaları kapsayan geniş bir çeşitlendirme sağlamak için portföyü yapılandırır. Enformasyon teknolojisi, fon varlığının yaklaşık% 17'sini oluştururken, tüketici döngüsü stokları yaklaşık% 18'lik en yüksek tahsisat oranına sahiptir. Fonun varlıkları genelde dağınık olup, portföyünün% 2'sinden fazlasını içermemektedir.

Fon, son üç, beş ve 10 yıl içinde altta yatan endekste daha iyi performans gösterdi ve Morningstar'dan beş yıldızlı genel bir puan aldı. Yük ücreti ve minimum yatırım gereksinimi olmaksızın gelir.

Voya Küçük Firma Fonu Sınıf A

AUM: 468 $.7 milyon

2010-2015 yıllık ortalama NAV getirisi:% 12. 17

Net harcama oranı: 1.% 34

Voya Küçük Kuruluşlar Fonu Sınıf A, küçük ölçekli şirket stoklarına yatırım yapmaktadır. Fon yöneticileri, şirketin mali ve temel özelliklerini değerlendiren dahili olarak geliştirilmiş sayısal bilgisayar modellerini temel alan varlıkları seçerler. Fon, fikir birliği görüşüyle ​​algılanan değerin altında ticaret yapan hisse senetleri üzerine odaklanmaktadır. Akranları ile karşılaştırıldığında, fonlar sektörler açısından daha geniş bir şekilde çeşitlenirken, finansal stokların yaklaşık% 18'inde en fazla tahsis olanağı bulunmaktadır. Bilgi teknolojisi stoklarının% 16'sı tahsis edilmişken, endüstri öz kaynakları fon varlıklarının% 17'sini oluşturuyor. Fonun holdingleri oldukça çeşitlidir ve fon portföyünün% 1,5'inden fazlası için tek bir hisse senedi hesabı yoktur.

Ortalama olarak, fon Russell 2000 Endeksinden biraz daha iyi performans gösterdi. Kasım 2015'ten itibaren, fonun bir yıllık yıllık ortalama getiri% 7.95, Russell 2000 Endeksi için yıllık% 7.31'lik getiriyi biraz aşıyor. Bu yatırım fonu, Morningstar'dan dört yıldızlı genel bir puan aldı. Fon,% 5.75'lik bir yük ücreti ile gelir ve 1 $ 'lık minimum yatırım gerektirir.