Hedefe dayalı yatırım açık bir taktik gibi görünüyor. Sonuçta, tüm yatırımcıların golleri yok mu? Fakat birçok yatırımcı, amaçlarının ne olduğunu, daha azını nasıl başaracaklarını belirsiz bir fikre sahiptir.

Geleneksel Yaklaşım

En 401 (k) emeklilik planı yatırımcıları tarafından kullanılan geleneksel yatırım yaklaşımı, zaman ufkunuz ve risk toleransınız ile başlar. Bu genellikle% 10'luk bir kayıp,% 20'lik bir kayıp vb. Sağlamaya istekli olduğunuzu ve kaç yıl boyunca hedefinize ulaşmanız gerektiğini soracak kısa bir "risk sınavı" ile değerlendirilir.

Birkaç soruya cevap verdikten sonra, yatırım fonlarının bir listesinden yatırımlar seçmeye yönlendirilirsiniz. Buradan, her maaş kontrolüyle 401 (k) planınıza para yatırırsınız ve emekli olduğunuzda kendinizi desteklemek için yeterli para kazanacağınızı ümit edersiniz.

Birçok yatırımcı için "hedef-tarih fonu" emeklilik tasarrufu için tercih edilen araçtır. Sadece emeklilik tarihini fona tarihle eşlersin ve işin bittiyse. Yine de, bu geleneksel yaklaşım, hedefi "emeklilik" olarak tanımlarken, oraya ulaştığınızda gerçekten ne kadar paraya ihtiyacınız olduğunu belirlemek için az çaba harcıyor. (Daha fazla bilgi için, Amaçlı Yatırım: Hedeflenen Tarih Fonu )

Daha gelişmiş bir taktik, yaşamanız için emeklilik öncesi gelirinizin% 70-80'ine ihtiyacınız olacağı tahmininde "zarfın arka kısmı" kullanır; bu da, 10'un yuva yumurtası gerektirir nihai maaşınız. Bu biraz daha iyi bir yaklaşım olsa da, hedefin önemini düşündüğünüzde hala oldukça yalın haldedir.

Farklı Bir Yaklaşım

Hedeflere dayalı yatırım çok daha spesifik bir yaklaşım gerektirir. Örneğin, amacınız "emeklilik" i sıralamak yerine, "amacınız olarak emeklilik 55" i seçebilirsiniz.

Bu hedefi değerlendirirken, faturalarınızın (ev, kamu hizmetleri, sağlık, yemek, her yıl güzel bir tatil, her ay küçük bir tasarruf yastığı) ayda 3, 000 dolara geleceğini belirliyorsunuz . 100 yaşayabilir, bu nedenle 45 yıldır ayda 3, 000 dolar üretmeniz gerekecek.

67 ½ yaşındayken, geliriniz Sosyal Güvenlik tarafından desteklenecek ve sağlık sigortanız Medicare'e dönüşecektir, bu nedenle 12½ yıl için 3000 dolara (67 ½ eksi 45) ihtiyaç duyuyorsunuz. Bundan sonra, tıbbi masraflarınız düşmeli ve geliriniz yükselmeli ve yılda yaklaşık% 2.5 oranında çalışmayı planladığınız enflasyonu dengelemeye yardımcı olmalı.

Bu projeksiyonlara dayanarak gelir hedefinizin yeterli olduğunu ve para sıkılaşırsa daha pahalı bir şehirde daha küçük bir eve taşınma seçeneğiniz olduğunu tespit edersiniz.

Şimdi, gerçek planlama başlar. Mevcut yaşınıza ve gelirinize bakarak, emekli olunca istediğiniz aylık geliri elde etmek için, her aya ne kadar para harcamanız gerektiğini ve yatırımlarınız için ne kadar büyük bir getiri elde etmeniz gerektiğini belirleyin.Bu, risk toleransınız veya hedef tarihiniz ile ilgisizdir ve mevcut gelirinizin gerçeği, yatırım yapabileceğiniz miktarı ve piyasa getirileri için gerçekçi beklentileri ile ilgisi yoktur.

Eğer riskten kaçınırsanız ve muhafazakâr bir yatırım aracı seçerseniz, hedefinize ulaşma şansınız sıfır olabilir. Aynı zamanda, agresif bir yatırım planıyla pazardaki vahşi riskler alırsanız, şansınız yine de sıfır olabilir.

Bu durumda, şu anki yaşam tarzınızı, emeklilikte yaşamak istediğiniz yaşam biçimi, tasarruf etme ve yatırımınıza muhtemel getirisini değerlendirerek, amacınızı yeniden düşünmeniz gerekebilir. Bu, emeklilik tarihinizin ertelenmesini, daha fazla tasarruf sağlanmasını, daha küçük bir eve derhal taşınabilmenizin, masraflarınızın kesilmesinin, emeklilik döneminde çalışmaya devam etmenin veya bu seçeneklerin bir kombinasyonunun yapılmasını gerektirebilir. ) Emeklilik dışında diğer hedefler

Emeklilik yatırımcılar için popüler bir hedeftir iken, hedefe dayalı planlama diğerleri için de geçerlidir (daha fazla bilgi için,

Investing 101: Başlangıç ​​Eğitmenleri İçin Öğretici

kullanır.

Çoğu insan birden fazla hedefe sahiptir ve hepsinin aynı anda planlanması, bunlara ulaşmanız için kritik olabilir. Bu hedefler, ikinci bir ev satın almak, bir çocuğun eğitimini finanse etmek ya da emeklilik için tasarruf ederken tasarruf etmek olabilir. Burada yine ayrıntılar dikkate alınmaya değer. Örneğin, hedefi "üniversite için 80.000 ABD doları tasarruf" olarak belirlemek yerine, üniversite finansmanına bakmak için, hedefe dayalı bir yaklaşım daha ayrıntılı bir görünüme kavuşacaktır. Asıl hedef, "bugün başlayıp 20 yıl sonra her eğitim döneminde sekiz yarıyılı, 10, 000 dolar karşılığında finanse etmek" olabilir. " Bu şekilde baktığımızda 20 yıl sonra $ 80,000 nakit nakit ödemenize gerek yok. Aslında fonlama hedefini tamamlamak için 24 yılın var. Ekstra dört yıl ve birden fazla yıl boyunca yayılmış kısmi finansman, hedefe giden yolunuzu değiştirebilir.

Farklı başarı ölçüsü

Başarıyı ölçmek için geleneksel yöntem, yatırım getirilerini a (a) a karşı karşılaştırmaktır. Standard & Poor's 500 endeksi gibi pasif karşılaştırma ölçütü. Kriteri yenerseniz, başarılı olduğunuzu değerlendirirsiniz.

Piyasalar yükselirken bu yararlı olsa da, az yatırımcı, piyasanın% 30 düştüğü zaman yalnızca% 29 düşen bir portföyün% 1'lik "performansından" ödün vermez. Benzer şekilde, piyasa% 1 arttığında% 2 yükselen bir portföy, hedeflerinize para koymak için yeterli paranız yoksa gerçekten alakalı değildir.

Hedefe dayalı bir metriği kullanarak başarı gerçek ölçüsü, fonlama hedeflerinizi karşılamak için yolda olup olmadığınızdır. Risk, yatırımlarınızın konfor seviyenizden daha agresif olması değil, ihtiyaçlarınızı karşılamak için yeterli paradan tasarruf sağlamadığınızdır.

Bottom Line

Hedefe dayalı yatırım, daha geleneksel "mümkün olduğunca tasarruf" yaklaşımından daha hassas, ayrıntılı ve nüanslıdır. Bu ciddi bir planlama gerektirir. Ancak, elde etmeyi umduğunuz şey hakkında gerçek bir anlayış geliştirmek, hedefinize ulaşmak için gerekli düzenlemeleri yapmanıza izin verecektir.